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10 40 easy 8. 10 40 easy   Amortization Table of Contents Introduction Topics - This chapter discusses: Useful Items - You may want to see: How To Deduct Amortization Starting a BusinessBusiness Start-Up Costs Costs of Organizing a Corporation Costs of Organizing a Partnership How To Amortize Getting a Lease Section 197 IntangiblesSection 197 Intangibles Defined Assets That Are Not Section 197 Intangibles Safe Harbor for Creative Property Costs Anti-Churning Rules Incorrect Amount of Amortization Deducted Disposition of Section 197 Intangibles Reforestation Costs Geological and Geophysical Costs Pollution Control FacilitiesNew identifiable treatment facility. 10 40 easy Research and Experimental Costs Optional Write-off of Certain Tax Preferences Introduction Amortization is a method of recovering (deducting) certain capital costs over a fixed period of time. 10 40 easy It is similar to the straight line method of depreciation. 10 40 easy The various amortizable costs covered in this chapter are included in the list below. 10 40 easy However, this chapter does not discuss amortization of bond premium. 10 40 easy For information on that topic, see chapter 3 of Publication 550, Investment Income and Expenses. 10 40 easy Topics - This chapter discusses: Deducting amortization Amortizing costs of starting a business Amortizing costs of getting a lease Amortizing costs of section 197 intangibles Amortizing reforestation costs Amortizing costs of geological and geophysical costs Amortizing costs of pollution control facilities Amortizing costs of research and experimentation Amortizing costs of certain tax preferences Useful Items - You may want to see: Publication 544 Sales and Other Dispositions of Assets 550 Investment Income and Expenses 946 How To Depreciate Property Form (and Instructions) 4562 Depreciation and Amortization 4626 Alternative Minimum Tax—Corporations 6251 Alternative Minimum Tax—Individuals See chapter 12 for information about getting publications and forms. 10 40 easy How To Deduct Amortization To deduct amortization that begins during the current tax year, complete Part VI of Form 4562 and attach it to your income tax return. 10 40 easy To report amortization from previous years, in addition to amortization that begins in the current year, list on Form 4562 each item separately. 10 40 easy For example, in 2012, you began to amortize a lease. 10 40 easy In 2013, you began to amortize a second lease. 10 40 easy Report amortization from the new lease on line 42 of your 2013 Form 4562. 10 40 easy Report amortization from the 2012 lease on line 43 of your 2013 Form 4562. 10 40 easy If you do not have any new amortizable expenses for the current year, you are not required to complete Form 4562 (unless you are claiming depreciation). 10 40 easy Report the current year's deduction for amortization that began in a prior year directly on the “Other deduction” or “Other expense line” of your return. 10 40 easy Starting a Business When you start a business, treat all eligible costs you incur before you begin operating the business as capital expenditures which are part of your basis in the business. 10 40 easy Generally, you recover costs for particular assets through depreciation deductions. 10 40 easy However, you generally cannot recover other costs until you sell the business or otherwise go out of business. 10 40 easy For a discussion on how to treat these costs, see If your attempt to go into business is unsuccessful under Capital Expenses in chapter 1. 10 40 easy For costs paid or incurred after September 8, 2008, you can deduct a limited amount of start-up and organizational costs. 10 40 easy The costs that are not deducted currently can be amortized ratably over a 180-month period. 10 40 easy The amortization period starts with the month you begin operating your active trade or business. 10 40 easy You are not required to attach a statement to make this election. 10 40 easy You can choose to forgo this election by affirmatively electing to capitalize your start-up costs on your income tax return filed by the due date (including extensions) for the tax year in which the active trade or business begins. 10 40 easy Once made, the election to either amortize or capitalize start-up costs is irrevocable and applies to all start-up costs that are related to your trade or business. 10 40 easy See Regulations sections 1. 10 40 easy 195-1, 1. 10 40 easy 248-1, and 1. 10 40 easy 709-1. 10 40 easy For costs paid or incurred after October 22, 2004, and before September 9, 2008, you can elect to deduct a limited amount of business start-up and organizational costs in the year your active trade or business begins. 10 40 easy Any costs not deducted can be amortized ratably over a 180-month period, beginning with the month you begin business. 10 40 easy If the election is made, you must attach any statement required by Regulations sections 1. 10 40 easy 195-1(b), 1. 10 40 easy 248-1(c), and 1. 10 40 easy 709-1(c), as in effect before September 9, 2008. 10 40 easy Note. 10 40 easy You can apply the provisions of Regulations sections 1. 10 40 easy 195-1, 1. 10 40 easy 248-1, and 1. 10 40 easy 709-1 to all business start-up and organizational costs paid or incurred after October 22, 2004, provided the period of limitations on assessment has not expired for the year of the election. 10 40 easy Otherwise, the provisions under Regulations sections 1. 10 40 easy 195-1(b), 1. 10 40 easy 248-1(c), and 1. 10 40 easy 709-1(c), as in effect before September 9, 2008, will apply. 10 40 easy For costs paid or incurred before October 23, 2004, you can elect to amortize business start-up and organization costs over an amortization period of 60 months or more. 10 40 easy See How To Make the Election , later. 10 40 easy The cost must qualify as one of the following. 10 40 easy A business start-up cost. 10 40 easy An organizational cost for a corporation. 10 40 easy An organizational cost for a partnership. 10 40 easy Business Start-Up Costs Start-up costs are amounts paid or incurred for: (a) creating an active trade or business; or (b) investigating the creation or acquisition of an active trade or business. 10 40 easy Start-up costs include amounts paid or incurred in connection with an existing activity engaged in for profit; and for the production of income in anticipation of the activity becoming an active trade or business. 10 40 easy Qualifying costs. 10 40 easy   A start-up cost is amortizable if it meets both of the following tests. 10 40 easy It is a cost you could deduct if you paid or incurred it to operate an existing active trade or business (in the same field as the one you entered into). 10 40 easy It is a cost you pay or incur before the day your active trade or business begins. 10 40 easy   Start-up costs include amounts paid for the following: An analysis or survey of potential markets, products, labor supply, transportation facilities, etc. 10 40 easy Advertisements for the opening of the business. 10 40 easy Salaries and wages for employees who are being trained and their instructors. 10 40 easy Travel and other necessary costs for securing prospective distributors, suppliers, or customers. 10 40 easy Salaries and fees for executives and consultants, or for similar professional services. 10 40 easy Nonqualifying costs. 10 40 easy   Start-up costs do not include deductible interest, taxes, or research and experimental costs. 10 40 easy See Research and Experimental Costs , later. 10 40 easy Purchasing an active trade or business. 10 40 easy   Amortizable start-up costs for purchasing an active trade or business include only investigative costs incurred in the course of a general search for or preliminary investigation of the business. 10 40 easy These are costs that help you decide whether to purchase a business. 10 40 easy Costs you incur in an attempt to purchase a specific business are capital expenses that you cannot amortize. 10 40 easy Example. 10 40 easy On June 1st, you hired an accounting firm and a law firm to assist you in the potential purchase of XYZ, Inc. 10 40 easy They researched XYZ's industry and analyzed the financial projections of XYZ, Inc. 10 40 easy In September, the law firm prepared and submitted a letter of intent to XYZ, Inc. 10 40 easy The letter stated that a binding commitment would result only after a purchase agreement was signed. 10 40 easy The law firm and accounting firm continued to provide services including a review of XYZ's books and records and the preparation of a purchase agreement. 10 40 easy On October 22nd, you signed a purchase agreement with XYZ, Inc. 10 40 easy All amounts paid or incurred to investigate the business before October 22nd are amortizable investigative costs. 10 40 easy Amounts paid on or after that date relate to the attempt to purchase the business and therefore must be capitalized. 10 40 easy Disposition of business. 10 40 easy   If you completely dispose of your business before the end of the amortization period, you can deduct any remaining deferred start-up costs. 10 40 easy However, you can deduct these deferred start-up costs only to the extent they qualify as a loss from a business. 10 40 easy Costs of Organizing a Corporation Amounts paid to organize a corporation are the direct costs of creating the corporation. 10 40 easy Qualifying costs. 10 40 easy   To qualify as an organizational cost, it must be: For the creation of the corporation, Chargeable to a capital account (see chapter 1), Amortized over the life of the corporation if the corporation had a fixed life, and Incurred before the end of the first tax year in which the corporation is in business. 10 40 easy   A corporation using the cash method of accounting can amortize organizational costs incurred within the first tax year, even if it does not pay them in that year. 10 40 easy   Examples of organizational costs include: The cost of temporary directors. 10 40 easy The cost of organizational meetings. 10 40 easy State incorporation fees. 10 40 easy The cost of legal services. 10 40 easy Nonqualifying costs. 10 40 easy   The following items are capital expenses that cannot be amortized: Costs for issuing and selling stock or securities, such as commissions, professional fees, and printing costs. 10 40 easy Costs associated with the transfer of assets to the corporation. 10 40 easy Costs of Organizing a Partnership The costs to organize a partnership are the direct costs of creating the partnership. 10 40 easy Qualifying costs. 10 40 easy   A partnership can amortize an organizational cost only if it meets all the following tests. 10 40 easy It is for the creation of the partnership and not for starting or operating the partnership trade or business. 10 40 easy It is chargeable to a capital account (see chapter 1). 10 40 easy It could be amortized over the life of the partnership if the partnership had a fixed life. 10 40 easy It is incurred by the due date of the partnership return (excluding extensions) for the first tax year in which the partnership is in business. 10 40 easy However, if the partnership uses the cash method of accounting and pays the cost after the end of its first tax year, see Cash method partnership under How To Amortize, later. 10 40 easy It is for a type of item normally expected to benefit the partnership throughout its entire life. 10 40 easy   Organizational costs include the following fees. 10 40 easy Legal fees for services incident to the organization of the partnership, such as negotiation and preparation of the partnership agreement. 10 40 easy Accounting fees for services incident to the organization of the partnership. 10 40 easy Filing fees. 10 40 easy Nonqualifying costs. 10 40 easy   The following costs cannot be amortized. 10 40 easy The cost of acquiring assets for the partnership or transferring assets to the partnership. 10 40 easy The cost of admitting or removing partners, other than at the time the partnership is first organized. 10 40 easy The cost of making a contract concerning the operation of the partnership trade or business including a contract between a partner and the partnership. 10 40 easy The costs for issuing and marketing interests in the partnership such as brokerage, registration, and legal fees and printing costs. 10 40 easy These “syndication fees” are capital expenses that cannot be depreciated or amortized. 10 40 easy Liquidation of partnership. 10 40 easy   If a partnership is liquidated before the end of the amortization period, the unamortized amount of qualifying organizational costs can be deducted in the partnership's final tax year. 10 40 easy However, these costs can be deducted only to the extent they qualify as a loss from a business. 10 40 easy How To Amortize Deduct start-up and organizational costs in equal amounts over the applicable amortization period (discussed earlier). 10 40 easy You can choose an amortization period for start-up costs that is different from the period you choose for organizational costs, as long as both are not less than the applicable amortization period. 10 40 easy Once you choose an amortization period, you cannot change it. 10 40 easy To figure your deduction, divide your total start-up or organizational costs by the months in the amortization period. 10 40 easy The result is the amount you can deduct for each month. 10 40 easy Cash method partnership. 10 40 easy   A partnership using the cash method of accounting can deduct an organizational cost only if it has been paid by the end of the tax year. 10 40 easy However, any cost the partnership could have deducted as an organizational cost in an earlier tax year (if it had been paid that year) can be deducted in the tax year of payment. 10 40 easy How To Make the Election To elect to amortize start-up or organizational costs, you must complete and attach Form 4562 to your return for the first tax year you are in business. 10 40 easy You may also be required to attach an accompanying statement (described later) to your return. 10 40 easy For start-up or organizational costs paid or incurred after September 8, 2008, an accompanying statement is not required. 10 40 easy Generally, for start-up or organizational costs paid or incurred before September 9, 2008, and after October 22, 2004, unless you choose to apply Regulations sections 1. 10 40 easy 195-1, 1. 10 40 easy 248-1, and 1. 10 40 easy 709-1, you must also attach an accompanying statement to elect to amortize the costs. 10 40 easy If you have both start-up and organizational costs, attach a separate statement (if required) to your return for each type of cost. 10 40 easy See Starting a Business , earlier, for more information. 10 40 easy Generally, you must file the return by the due date (including any extensions). 10 40 easy However, if you timely filed your return for the year without making the election, you can still make the election by filing an amended return within 6 months of the due date of the return (excluding extensions). 10 40 easy For more information, see the instructions for Part VI of Form 4562. 10 40 easy You can choose to forgo the election to amortize by affirmatively electing to capitalize your start-up or organizational costs on your income tax return filed by the due date (including extensions) for the tax year in which the active trade or business begins. 10 40 easy Note. 10 40 easy The election to either amortize or capitalize start-up or organizational costs is irrevocable and applies to all start-up and organizational costs that are related to the trade or business. 10 40 easy If your business is organized as a corporation or partnership, only the corporation or partnership can elect to amortize its start-up or organizational costs. 10 40 easy A shareholder or partner cannot make this election. 10 40 easy You, as a shareholder or partner, cannot amortize any costs you incur in setting up your corporation or partnership. 10 40 easy Only the corporation or partnership can amortize these costs. 10 40 easy However, you, as an individual, can elect to amortize costs you incur to investigate an interest in an existing partnership. 10 40 easy These costs qualify as business start-up costs if you acquire the partnership interest. 10 40 easy Start-up costs election statement. 10 40 easy   If you elect to amortize your start-up costs, attach a separate statement (if required) that contains the following information. 10 40 easy A description of the business to which the start-up costs relate. 10 40 easy A description of each start-up cost incurred. 10 40 easy The month your active business began (or was acquired). 10 40 easy The number of months in your amortization period (which is generally 180 months). 10 40 easy Filing the statement early. 10 40 easy   You can elect to amortize your start-up costs by filing the statement with a return for any tax year before the year your active business begins. 10 40 easy If you file the statement early, the election becomes effective in the month of the tax year your active business begins. 10 40 easy Revised statement. 10 40 easy   You can file a revised statement to include any start-up costs not included in your original statement. 10 40 easy However, you cannot include on the revised statement any cost you previously treated on your return as a cost other than a start-up cost. 10 40 easy You can file the revised statement with a return filed after the return on which you elected to amortize your start-up costs. 10 40 easy Organizational costs election statement. 10 40 easy   If you elect to amortize your corporation's or partnership's organizational costs, attach a separate statement (if required) that contains the following information. 10 40 easy A description of each cost. 10 40 easy The amount of each cost. 10 40 easy The date each cost was incurred. 10 40 easy The month your corporation or partnership began active business (or acquired the business). 10 40 easy The number of months in your amortization period (which is generally 180 months). 10 40 easy Partnerships. 10 40 easy   The statement prepared for a cash basis partnership must also indicate the amount paid before the end of the year for each cost. 10 40 easy   You do not need to separately list any partnership organizational cost that is less than $10. 10 40 easy Instead, you can list the total amount of these costs with the dates the first and last costs were incurred. 10 40 easy   After a partnership makes the election to amortize organizational costs, it can later file an amended return to include additional organizational costs not included in the partnership's original return and statement. 10 40 easy Getting a Lease If you get a lease for business property, you may recover the cost of acquiring the lease by amortizing it over the term of the lease. 10 40 easy The term of the lease for amortization purposes generally includes all renewal options (and any other period for which you and the lessor reasonably expect the lease to be renewed). 10 40 easy However, renewal periods are not included if 75% or more of the cost of acquiring the lease is for the term of the lease remaining on the acquisition date (not including any period for which you may choose to renew, extend, or continue the lease). 10 40 easy For more information on the costs of getting a lease, see Cost of Getting a Lease in  chapter 3. 10 40 easy How to amortize. 10 40 easy   Enter your deduction in Part VI of Form 4562 if you are deducting amortization that begins during the current year, or on the appropriate line of your tax return if you are not otherwise required to file Form 4562. 10 40 easy Section 197 Intangibles Generally, you may amortize the capitalized costs of “section 197 intangibles” (defined later) ratably over a 15-year period. 10 40 easy You must amortize these costs if you hold the section 197 intangibles in connection with your trade or business or in an activity engaged in for the production of income. 10 40 easy You may not be able to amortize section 197 intangibles acquired in a transaction that did not result in a significant change in ownership or use. 10 40 easy See Anti-Churning Rules, later. 10 40 easy Your amortization deduction each year is the applicable part of the intangible's adjusted basis (for purposes of determining gain), figured by amortizing it ratably over 15 years (180 months). 10 40 easy The 15-year period begins with the later of: The month the intangible is acquired, or The month the trade or business or activity engaged in for the production of income begins. 10 40 easy You cannot deduct amortization for the month you dispose of the intangible. 10 40 easy If you pay or incur an amount that increases the basis of an amortizable section 197 intangible after the 15-year period begins, amortize it over the remainder of the 15-year period beginning with the month the basis increase occurs. 10 40 easy You are not allowed any other depreciation or amortization deduction for an amortizable section 197 intangible. 10 40 easy Tax-exempt use property subject to a lease. 10 40 easy   The amortization period for any section 197 intangible leased under a lease agreement entered into after March 12, 2004, to a tax-exempt organization, governmental unit, or foreign person or entity (other than a partnership), shall not be less than 125 percent of the lease term. 10 40 easy Cost attributable to other property. 10 40 easy   The rules for section 197 intangibles do not apply to any amount that is included in determining the cost of property that is not a section 197 intangible. 10 40 easy For example, if the cost of computer software is not separately stated from the cost of hardware or other tangible property and you consistently treat it as part of the cost of the hardware or other tangible property, these rules do not apply. 10 40 easy Similarly, none of the cost of acquiring real property held for the production of rental income is considered the cost of goodwill, going concern value, or any other section 197 intangible. 10 40 easy Section 197 Intangibles Defined The following assets are section 197 intangibles and must be amortized over 180 months: Goodwill; Going concern value; Workforce in place; Business books and records, operating systems, or any other information base, including lists or other information concerning current or prospective customers; A patent, copyright, formula, process, design, pattern, know-how, format, or similar item; A customer-based intangible; A supplier-based intangible; Any item similar to items (3) through (7); A license, permit, or other right granted by a governmental unit or agency (including issuances and renewals); A covenant not to compete entered into in connection with the acquisition of an interest in a trade or business; Any franchise, trademark, or trade name; and A contract for the use of, or a term interest in, any item in this list. 10 40 easy You cannot amortize any of the intangibles listed in items (1) through (8) that you created rather than acquired unless you created them in acquiring assets that make up a trade or business or a substantial part of a trade or business. 10 40 easy Goodwill. 10 40 easy   This is the value of a trade or business based on expected continued customer patronage due to its name, reputation, or any other factor. 10 40 easy Going concern value. 10 40 easy   This is the additional value of a trade or business that attaches to property because the property is an integral part of an ongoing business activity. 10 40 easy It includes value based on the ability of a business to continue to function and generate income even though there is a change in ownership (but does not include any other section 197 intangible). 10 40 easy It also includes value based on the immediate use or availability of an acquired trade or business, such as the use of earnings during any period in which the business would not otherwise be available or operational. 10 40 easy Workforce in place, etc. 10 40 easy   This includes the composition of a workforce (for example, its experience, education, or training). 10 40 easy It also includes the terms and conditions of employment, whether contractual or otherwise, and any other value placed on employees or any of their attributes. 10 40 easy   For example, you must amortize the part of the purchase price of a business that is for the existence of a highly skilled workforce. 10 40 easy Also, you must amortize the cost of acquiring an existing employment contract or relationship with employees or consultants. 10 40 easy Business books and records, etc. 10 40 easy   This includes the intangible value of technical manuals, training manuals or programs, data files, and accounting or inventory control systems. 10 40 easy It also includes the cost of customer lists, subscription lists, insurance expirations, patient or client files, and lists of newspaper, magazine, radio, and television advertisers. 10 40 easy Patents, copyrights, etc. 10 40 easy   This includes package design, computer software, and any interest in a film, sound recording, videotape, book, or other similar property, except as discussed later under Assets That Are Not Section 197 Intangibles . 10 40 easy Customer-based intangible. 10 40 easy   This is the composition of market, market share, and any other value resulting from the future provision of goods or services because of relationships with customers in the ordinary course of business. 10 40 easy For example, you must amortize the part of the purchase price of a business that is for the existence of the following intangibles. 10 40 easy A customer base. 10 40 easy A circulation base. 10 40 easy An undeveloped market or market growth. 10 40 easy Insurance in force. 10 40 easy A mortgage servicing contract. 10 40 easy An investment management contract. 10 40 easy Any other relationship with customers involving the future provision of goods or services. 10 40 easy   Accounts receivable or other similar rights to income for goods or services provided to customers before the acquisition of a trade or business are not section 197 intangibles. 10 40 easy Supplier-based intangible. 10 40 easy   A supplier-based intangible is the value resulting from the future acquisitions, (through contract or other relationships with suppliers in the ordinary course of business) of goods or services that you will sell or use. 10 40 easy The amount you pay or incur for supplier-based intangibles includes, for example, any portion of the purchase price of an acquired trade or business that is attributable to the existence of a favorable relationship with persons providing distribution services (such as a favorable shelf or display space or a retail outlet), or the existence of favorable supply contracts. 10 40 easy Do not include any amount required to be paid for the goods or services to honor the terms of the agreement or other relationship. 10 40 easy Also, see Assets That Are Not Section 197 Intangibles below. 10 40 easy Government-granted license, permit, etc. 10 40 easy   This is any right granted by a governmental unit or an agency or instrumentality of a governmental unit. 10 40 easy For example, you must amortize the capitalized costs of acquiring (including issuing or renewing) a liquor license, a taxicab medallion or license, or a television or radio broadcasting license. 10 40 easy Covenant not to compete. 10 40 easy   Section 197 intangibles include a covenant not to compete (or similar arrangement) entered into in connection with the acquisition of an interest in a trade or business, or a substantial portion of a trade or business. 10 40 easy An interest in a trade or business includes an interest in a partnership or a corporation engaged in a trade or business. 10 40 easy   An arrangement that requires the former owner to perform services (or to provide property or the use of property) is not similar to a covenant not to compete to the extent the amount paid under the arrangement represents reasonable compensation for those services or for that property or its use. 10 40 easy Franchise, trademark, or trade name. 10 40 easy   A franchise, trademark, or trade name is a section 197 intangible. 10 40 easy You must amortize its purchase or renewal costs, other than certain contingent payments that you can deduct currently. 10 40 easy For information on currently deductible contingent payments, see chapter 11. 10 40 easy Professional sports franchise. 10 40 easy   A franchise engaged in professional sports and any intangible assets acquired in connection with acquiring the franchise (including player contracts) is a section 197 intangible amortizable over a 15-year period. 10 40 easy Contract for the use of, or a term interest in, a section 197 intangible. 10 40 easy   Section 197 intangibles include any right under a license, contract, or other arrangement providing for the use of any section 197 intangible. 10 40 easy It also includes any term interest in any section 197 intangible, whether the interest is outright or in trust. 10 40 easy Assets That Are Not Section 197 Intangibles The following assets are not section 197 intangibles. 10 40 easy Any interest in a corporation, partnership, trust, or estate. 10 40 easy Any interest under an existing futures contract, foreign currency contract, notional principal contract, interest rate swap, or similar financial contract. 10 40 easy Any interest in land. 10 40 easy Most computer software. 10 40 easy (See Computer software , later. 10 40 easy ) Any of the following assets not acquired in connection with the acquisition of a trade or business or a substantial part of a trade or business. 10 40 easy An interest in a film, sound recording, video tape, book, or similar property. 10 40 easy A right to receive tangible property or services under a contract or from a governmental agency. 10 40 easy An interest in a patent or copyright. 10 40 easy Certain rights that have a fixed duration or amount. 10 40 easy (See Rights of fixed duration or amount , later. 10 40 easy ) An interest under either of the following. 10 40 easy An existing lease or sublease of tangible property. 10 40 easy A debt that was in existence when the interest was acquired. 10 40 easy A right to service residential mortgages unless the right is acquired in connection with the acquisition of a trade or business or a substantial part of a trade or business. 10 40 easy Certain transaction costs incurred by parties to a corporate organization or reorganization in which any part of a gain or loss is not recognized. 10 40 easy Intangible property that is not amortizable under the rules for section 197 intangibles can be depreciated if it meets certain requirements. 10 40 easy You generally must use the straight line method over its useful life. 10 40 easy For certain intangibles, the depreciation period is specified in the law and regulations. 10 40 easy For example, the depreciation period for computer software that is not a section 197 intangible is generally 36 months. 10 40 easy For more information on depreciating intangible property, see Intangible Property under What Method Can You Use To Depreciate Your Property? in chapter 1 of Publication 946. 10 40 easy Computer software. 10 40 easy   Section 197 intangibles do not include the following types of computer software. 10 40 easy Software that meets all the following requirements. 10 40 easy It is, or has been, readily available for purchase by the general public. 10 40 easy It is subject to a nonexclusive license. 10 40 easy It has not been substantially modified. 10 40 easy This requirement is considered met if the cost of all modifications is not more than the greater of 25% of the price of the publicly available unmodified software or $2,000. 10 40 easy Software that is not acquired in connection with the acquisition of a trade or business or a substantial part of a trade or business. 10 40 easy Computer software defined. 10 40 easy   Computer software includes all programs designed to cause a computer to perform a desired function. 10 40 easy It also includes any database or similar item that is in the public domain and is incidental to the operation of qualifying software. 10 40 easy Rights of fixed duration or amount. 10 40 easy   Section 197 intangibles do not include any right under a contract or from a governmental agency if the right is acquired in the ordinary course of a trade or business (or in an activity engaged in for the production of income) but not as part of a purchase of a trade or business and either: Has a fixed life of less than 15 years, or Is of a fixed amount that, except for the rules for section 197 intangibles, would be recovered under a method similar to the unit-of-production method of cost recovery. 10 40 easy However, this does not apply to the following intangibles. 10 40 easy Goodwill. 10 40 easy Going concern value. 10 40 easy A covenant not to compete. 10 40 easy A franchise, trademark, or trade name. 10 40 easy A customer-related information base, customer-based intangible, or similar item. 10 40 easy Safe Harbor for Creative Property Costs If you are engaged in the trade or business of film production, you may be able to amortize the creative property costs for properties not set for production within 3 years of the first capitalized transaction. 10 40 easy You may amortize these costs ratably over a 15-year period beginning on the first day of the second half of the tax year in which you properly write off the costs for financial accounting purposes. 10 40 easy If, during the 15-year period, you dispose of the creative property rights, you must continue to amortize the costs over the remainder of the 15-year period. 10 40 easy Creative property costs include costs paid or incurred to acquire and develop screenplays, scripts, story outlines, motion picture production rights to books and plays, and other similar properties for purposes of potential future film development, production, and exploitation. 10 40 easy Amortize these costs using the rules of Revenue Procedure 2004-36. 10 40 easy For more information, see Revenue Procedure 2004-36, 2004-24 I. 10 40 easy R. 10 40 easy B. 10 40 easy 1063, available at  www. 10 40 easy irs. 10 40 easy gov/irb/2004-24_IRB/ar16. 10 40 easy html. 10 40 easy A change in the treatment of creative property costs is a change in method of accounting. 10 40 easy Anti-Churning Rules Anti-churning rules prevent you from amortizing most section 197 intangibles if the transaction in which you acquired them did not result in a significant change in ownership or use. 10 40 easy These rules apply to goodwill and going concern value, and to any other section 197 intangible that is not otherwise depreciable or amortizable. 10 40 easy Under the anti-churning rules, you cannot use 15-year amortization for the intangible if any of the following conditions apply. 10 40 easy You or a related person (defined later) held or used the intangible at any time from July 25, 1991, through August 10, 1993. 10 40 easy You acquired the intangible from a person who held it at any time during the period in (1) and, as part of the transaction, the user did not change. 10 40 easy You granted the right to use the intangible to a person (or a person related to that person) who held or used it at any time during the period in (1). 10 40 easy This applies only if the transaction in which you granted the right and the transaction in which you acquired the intangible are part of a series of related transactions. 10 40 easy See Related person , later, for more information. 10 40 easy Exceptions. 10 40 easy   The anti-churning rules do not apply in the following situations. 10 40 easy You acquired the intangible from a decedent and its basis was stepped up to its fair market value. 10 40 easy The intangible was amortizable as a section 197 intangible by the seller or transferor you acquired it from. 10 40 easy This exception does not apply if the transaction in which you acquired the intangible and the transaction in which the seller or transferor acquired it are part of a series of related transactions. 10 40 easy The gain-recognition exception, discussed later, applies. 10 40 easy Related person. 10 40 easy   For purposes of the anti-churning rules, the following are related persons. 10 40 easy An individual and his or her brothers, sisters, half-brothers, half-sisters, spouse, ancestors (parents, grandparents, etc. 10 40 easy ), and lineal descendants (children, grandchildren, etc. 10 40 easy ). 10 40 easy A corporation and an individual who owns, directly or indirectly, more than 20% of the value of the corporation's outstanding stock. 10 40 easy Two corporations that are members of the same controlled group as defined in section 1563(a) of the Internal Revenue Code, except that “more than 20%” is substituted for “at least 80%” in that definition and the determination is made without regard to subsections (a)(4) and (e)(3)(C) of section 1563. 10 40 easy (For an exception, see section 1. 10 40 easy 197-2(h)(6)(iv) of the regulations. 10 40 easy ) A trust fiduciary and a corporation if more than 20% of the value of the corporation's outstanding stock is owned, directly or indirectly, by or for the trust or grantor of the trust. 10 40 easy The grantor and fiduciary, and the fiduciary and beneficiary, of any trust. 10 40 easy The fiduciaries of two different trusts, and the fiduciaries and beneficiaries of two different trusts, if the same person is the grantor of both trusts. 10 40 easy The executor and beneficiary of an estate. 10 40 easy A tax-exempt educational or charitable organization and a person who directly or indirectly controls the organization (or whose family members control it). 10 40 easy A corporation and a partnership if the same persons own more than 20% of the value of the outstanding stock of the corporation and more than 20% of the capital or profits interest in the partnership. 10 40 easy Two S corporations, and an S corporation and a regular corporation, if the same persons own more than 20% of the value of the outstanding stock of each corporation. 10 40 easy Two partnerships if the same persons own, directly or indirectly, more than 20% of the capital or profits interests in both partnerships. 10 40 easy A partnership and a person who owns, directly or indirectly, more than 20% of the capital or profits interests in the partnership. 10 40 easy Two persons who are engaged in trades or businesses under common control (as described in section 41(f)(1) of the Internal Revenue Code). 10 40 easy When to determine relationship. 10 40 easy   Persons are treated as related if the relationship existed at the following time. 10 40 easy In the case of a single transaction, immediately before or immediately after the transaction in which the intangible was acquired. 10 40 easy In the case of a series of related transactions (or a series of transactions that comprise a qualified stock purchase under section 338(d)(3) of the Internal Revenue Code), immediately before the earliest transaction or immediately after the last transaction. 10 40 easy Ownership of stock. 10 40 easy   In determining whether an individual directly or indirectly owns any of the outstanding stock of a corporation, the following rules apply. 10 40 easy Rule 1. 10 40 easy   Stock directly or indirectly owned by or for a corporation, partnership, estate, or trust is considered owned proportionately by or for its shareholders, partners, or beneficiaries. 10 40 easy Rule 2. 10 40 easy   An individual is considered to own the stock directly or indirectly owned by or for his or her family. 10 40 easy Family includes only brothers and sisters, half-brothers and half-sisters, spouse, ancestors, and lineal descendants. 10 40 easy Rule 3. 10 40 easy   An individual owning (other than by applying Rule 2) any stock in a corporation is considered to own the stock directly or indirectly owned by or for his or her partner. 10 40 easy Rule 4. 10 40 easy   For purposes of applying Rule 1, 2, or 3, treat stock constructively owned by a person under Rule 1 as actually owned by that person. 10 40 easy Do not treat stock constructively owned by an individual under Rule 2 or 3 as owned by the individual for reapplying Rule 2 or 3 to make another person the constructive owner of the stock. 10 40 easy Gain-recognition exception. 10 40 easy   This exception to the anti-churning rules applies if the person you acquired the intangible from (the transferor) meets both of the following requirements. 10 40 easy That person would not be related to you (as described under Related person , earlier) if the 20% test for ownership of stock and partnership interests were replaced by a 50% test. 10 40 easy That person chose to recognize gain on the disposition of the intangible and pay income tax on the gain at the highest tax rate. 10 40 easy See chapter 2 in Publication 544 for information on making this choice. 10 40 easy   If this exception applies, the anti-churning rules apply only to the amount of your adjusted basis in the intangible that is more than the gain recognized by the transferor. 10 40 easy Notification. 10 40 easy   If the person you acquired the intangible from chooses to recognize gain under the rules for this exception, that person must notify you in writing by the due date of the return on which the choice is made. 10 40 easy Anti-abuse rule. 10 40 easy   You cannot amortize any section 197 intangible acquired in a transaction for which the principal purpose was either of the following. 10 40 easy To avoid the requirement that the intangible be acquired after August 10, 1993. 10 40 easy To avoid any of the anti-churning rules. 10 40 easy More information. 10 40 easy   For more information about the anti-churning rules, including additional rules for partnerships, see Regulations section 1. 10 40 easy 197-2(h). 10 40 easy Incorrect Amount of Amortization Deducted If you later discover that you deducted an incorrect amount for amortization for a section 197 intangible in any year, you may be able to make a correction for that year by filing an amended return. 10 40 easy See Amended Return , next. 10 40 easy If you are not allowed to make the correction on an amended return, you can change your accounting method to claim the correct amortization. 10 40 easy See Changing Your Accounting Method , later. 10 40 easy Amended Return If you deducted an incorrect amount for amortization, you can file an amended return to correct the following. 10 40 easy A mathematical error made in any year. 10 40 easy A posting error made in any year. 10 40 easy An amortization deduction for a section 197 intangible for which you have not adopted a method of accounting. 10 40 easy When to file. 10 40 easy   If an amended return is allowed, you must file it by the later of the following dates. 10 40 easy 3 years from the date you filed your original return for the year in which you did not deduct the correct amount. 10 40 easy (A return filed early is considered filed on the due date. 10 40 easy ) 2 years from the time you paid your tax for that year. 10 40 easy Changing Your Accounting Method Generally, you must get IRS approval to change your method of accounting. 10 40 easy File Form 3115, Application for Change in Accounting Method, to request a change to a permissible method of accounting for amortization. 10 40 easy The following are examples of a change in method of accounting for amortization. 10 40 easy A change in the amortization method, period of recovery, or convention of an amortizable asset. 10 40 easy A change in the accounting for amortizable assets from a single asset account to a multiple asset account (pooling), or vice versa. 10 40 easy A change in the accounting for amortizable assets from one type of multiple asset account to a different type of multiple asset account. 10 40 easy Changes in amortization that are not a change in method of accounting include the following: A change in computing amortization in the tax year in which your use of the asset changes. 10 40 easy An adjustment in the useful life of an amortizable asset. 10 40 easy Generally, the making of a late amortization election or the revocation of a timely valid amortization election. 10 40 easy Any change in the placed-in-service date of an amortizable asset. 10 40 easy See Regulations section 1. 10 40 easy 446-1(e)(2)(ii)(a) for more information and examples. 10 40 easy Automatic approval. 10 40 easy   In some instances, you may be able to get automatic approval from the IRS to change your method of accounting for amortization. 10 40 easy For a list of automatic accounting method changes, see the Instructions for Form 3115. 10 40 easy Also see the Instructions for Form 3115 for more information on getting approval, automatic approval procedures, and a list of exceptions to the automatic approval process. 10 40 easy For more information, see Revenue Procedure 2006-12, as modified by Revenue Procedure 2006-37, and Revenue Procedure 2008-52, as amplified, clarified, and modified by Revenue Procedure 2009-39, as clarified and modified by Revenue Procedure 2011-14, as modified and amplified by Revenue Procedure 2011-22, as modified by Revenue Procedure 2012-39, or any successor. 10 40 easy See Revenue Procedure 2006-12, 2006-3 I. 10 40 easy R. 10 40 easy B. 10 40 easy 310, available at  www. 10 40 easy irs. 10 40 easy gov/irb/2006-03_IRB/ar14. 10 40 easy html. 10 40 easy  See Revenue Procedure 2006-37, 2006-38 I. 10 40 easy R. 10 40 easy B. 10 40 easy 499, available at  www. 10 40 easy irs. 10 40 easy gov/irb/2006-38_IRB/ar10. 10 40 easy html. 10 40 easy  See Revenue Procedure 2008-52, 2008-36 I. 10 40 easy R. 10 40 easy B. 10 40 easy 587, available at www. 10 40 easy irs. 10 40 easy gov/irb/2008-36_IRB/ar09. 10 40 easy html. 10 40 easy  See Revenue Procedure 2009-39, 2009-38 I. 10 40 easy R. 10 40 easy B. 10 40 easy 371, available at  www. 10 40 easy irs. 10 40 easy gov/irb/2009-38_IRB/ar08. 10 40 easy html. 10 40 easy  See Revenue Procedure 2011-14, 2011-4 I. 10 40 easy R. 10 40 easy B. 10 40 easy 330, available at  www. 10 40 easy irs. 10 40 easy gov/irb/2011-04_IRB/ar08. 10 40 easy html. 10 40 easy  See Revenue Procedure 2011-22, 2011-18 I. 10 40 easy R. 10 40 easy B. 10 40 easy 737, available at  www. 10 40 easy irs. 10 40 easy gov/irb/2011-18_IRB/ar08. 10 40 easy html. 10 40 easy Also, see Revenue Procedure 2012-39, 2012-41 I. 10 40 easy R. 10 40 easy B. 10 40 easy 470 available at www. 10 40 easy irs. 10 40 easy gov/irb/2012-41_IRB/index. 10 40 easy html. 10 40 easy Disposition of Section 197 Intangibles A section 197 intangible is treated as depreciable property used in your trade or business. 10 40 easy If you held the intangible for more than 1 year, any gain on its disposition, up to the amount of allowable amortization, is ordinary income (section 1245 gain). 10 40 easy If multiple section 197 intangibles are disposed of in a single transaction or a series of related transactions, treat all of the section 197 intangibles as if they were a single asset for purposes of determining the amount of gain that is ordinary income. 10 40 easy Any remaining gain, or any loss, is a section 1231 gain or loss. 10 40 easy If you held the intangible 1 year or less, any gain or loss on its disposition is an ordinary gain or loss. 10 40 easy For more information on ordinary or capital gain or loss on business property, see chapter 3 in Publication 544. 10 40 easy Nondeductible loss. 10 40 easy   You cannot deduct any loss on the disposition or worthlessness of a section 197 intangible that you acquired in the same transaction (or series of related transactions) as other section 197 intangibles you still have. 10 40 easy Instead, increase the adjusted basis of each remaining amortizable section 197 intangible by a proportionate part of the nondeductible loss. 10 40 easy Figure the increase by multiplying the nondeductible loss on the disposition of the intangible by the following fraction. 10 40 easy The numerator is the adjusted basis of each remaining intangible on the date of the disposition. 10 40 easy The denominator is the total adjusted bases of all remaining amortizable section 197 intangibles on the date of the disposition. 10 40 easy Covenant not to compete. 10 40 easy   A covenant not to compete, or similar arrangement, is not considered disposed of or worthless before you dispose of your entire interest in the trade or business for which you entered into the covenant. 10 40 easy Nonrecognition transfers. 10 40 easy   If you acquire a section 197 intangible in a nonrecognition transfer, you are treated as the transferor with respect to the part of your adjusted basis in the intangible that is not more than the transferor's adjusted basis. 10 40 easy You amortize this part of the adjusted basis over the intangible's remaining amortization period in the hands of the transferor. 10 40 easy Nonrecognition transfers include transfers to a corporation, partnership contributions and distributions, like-kind exchanges, and involuntary conversions. 10 40 easy   In a like-kind exchange or involuntary conversion of a section 197 intangible, you must continue to amortize the part of your adjusted basis in the acquired intangible that is not more than your adjusted basis in the exchanged or converted intangible over the remaining amortization period of the exchanged or converted intangible. 10 40 easy Amortize over a new 15-year period the part of your adjusted basis in the acquired intangible that is more than your adjusted basis in the exchanged or converted intangible. 10 40 easy Example. 10 40 easy You own a section 197 intangible you have amortized for 4 full years. 10 40 easy It has a remaining unamortized basis of $30,000. 10 40 easy You exchange the asset plus $10,000 for a like-kind section 197 intangible. 10 40 easy The nonrecognition provisions of like-kind exchanges apply. 10 40 easy You amortize $30,000 of the $40,000 adjusted basis of the acquired intangible over the 11 years remaining in the original 15-year amortization period for the transferred asset. 10 40 easy You amortize the other $10,000 of adjusted basis over a new 15-year period. 10 40 easy For more information, see Regulations section 1. 10 40 easy 197-2(g). 10 40 easy Reforestation Costs You can elect to deduct a limited amount of reforestation costs paid or incurred during the tax year. 10 40 easy See Reforestation Costs in chapter 7. 10 40 easy You can elect to amortize the qualifying costs that are not deducted currently over an 84-month period. 10 40 easy There is no limit on the amount of your amortization deduction for reforestation costs paid or incurred during the tax year. 10 40 easy The election to amortize reforestation costs incurred by a partnership, S corporation, or estate must be made by the partnership, corporation, or estate. 10 40 easy A partner, shareholder, or beneficiary cannot make that election. 10 40 easy A partner's or shareholder's share of amortizable costs is figured under the general rules for allocating items of income, loss, deduction, etc. 10 40 easy , of a partnership or S corporation. 10 40 easy The amortizable costs of an estate are divided between the estate and the income beneficiary based on the income of the estate allocable to each. 10 40 easy Qualifying costs. 10 40 easy   Reforestation costs are the direct costs of planting or seeding for forestation or reforestation. 10 40 easy Qualifying costs include only those costs you must capitalize and include in the adjusted basis of the property. 10 40 easy They include costs for the following items. 10 40 easy Site preparation. 10 40 easy Seeds or seedlings. 10 40 easy Labor. 10 40 easy Tools. 10 40 easy Depreciation on equipment used in planting and seeding. 10 40 easy Qualifying costs do not include costs for which the government reimburses you under a cost-sharing program, unless you include the reimbursement in your income. 10 40 easy Qualified timber property. 10 40 easy   Qualified timber property is property that contains trees in significant commercial quantities. 10 40 easy It can be a woodlot or other site that you own or lease. 10 40 easy The property qualifies only if it meets all of the following requirements. 10 40 easy It is located in the United States. 10 40 easy It is held for the growing and cutting of timber you will either use in, or sell for use in, the commercial production of timber products. 10 40 easy It consists of at least one acre planted with tree seedlings in the manner normally used in forestation or reforestation. 10 40 easy Qualified timber property does not include property on which you have planted shelter belts or ornamental trees, such as Christmas trees. 10 40 easy Amortization period. 10 40 easy   The 84-month amortization period starts on the first day of the first month of the second half of the tax year you incur the costs (July 1 for a calendar year taxpayer), regardless of the month you actually incur the costs. 10 40 easy You can claim amortization deductions for no more than 6 months of the first and last (eighth) tax years of the period. 10 40 easy Life tenant and remainderman. 10 40 easy   If one person holds the property for life with the remainder going to another person, the life tenant is entitled to the full amortization for qualifying reforestation costs incurred by the life tenant. 10 40 easy Any remainder interest in the property is ignored for amortization purposes. 10 40 easy Recapture. 10 40 easy   If you dispose of qualified timber property within 10 years after the tax year you incur qualifying reforestation expenses, report any gain as ordinary income up to the amortization you took. 10 40 easy See chapter 3 of Publication 544 for more information. 10 40 easy How to make the election. 10 40 easy   To elect to amortize qualifying reforestation costs, complete Part VI of Form 4562 and attach a statement that contains the following information. 10 40 easy A description of the costs and the dates you incurred them. 10 40 easy A description of the type of timber being grown and the purpose for which it is grown. 10 40 easy Attach a separate statement for each property for which you amortize reforestation costs. 10 40 easy   Generally, you must make the election on a timely filed return (including extensions) for the tax year in which you incurred the costs. 10 40 easy However, if you timely filed your return for the year without making the election, you can still make the election by filing an amended return within 6 months of the due date of the return (excluding extensions). 10 40 easy Attach Form 4562 and the statement to the amended return and write “Filed pursuant to section 301. 10 40 easy 9100-2” on Form 4562. 10 40 easy File the amended return at the same address you filed the original return. 10 40 easy Revoking the election. 10 40 easy   You must get IRS approval to revoke your election to amortize qualifying reforestation costs. 10 40 easy Your application to revoke the election must include your name, address, the years for which your election was in effect, and your reason for revoking it. 10 40 easy Please provide your daytime telephone number (optional), in case we need to contact you. 10 40 easy You, or your duly authorized representative, must sign the application and file it at least 90 days before the due date (without extensions) for filing your income tax return for the first tax year for which your election is to end. 10 40 easy    Send the application to: Internal Revenue Service Associate Chief Counsel Passthroughs and Special Industries CC:PSI:6 1111 Constitution Ave. 10 40 easy NW, IR-5300 Washington, DC 20224 Geological and Geophysical Costs You can amortize the cost of geological and geophysical expenses paid or incurred in connection with oil and gas exploration or development within the United States. 10 40 easy These costs can be amortized ratably over a 24-month period beginning on the mid-point of the tax year in which the expenses were paid or incurred. 10 40 easy For major integrated oil companies (as defined in section 167(h)(5)), these costs must be amortized ratably over a 5-year period for costs paid or incurred after May 17, 2006 (a 7-year period for costs paid or incurred after December 19, 2007). 10 40 easy If you retire or abandon the property during the amortization period, no amortization deduction is allowed in the year of retirement or abandonment. 10 40 easy Pollution Control Facilities You can elect to amortize the cost of a certified pollution control facility over 60 months. 10 40 easy However, see Atmospheric pollution control facilities for an exception. 10 40 easy The cost of a pollution control facility that is not eligible for amortization can be depreciated under the regular rules for depreciation. 10 40 easy Also, you can claim a special depreciation allowance on a certified pollution control facility that is qualified property even if you elect to amortize its cost. 10 40 easy You must reduce its cost (amortizable basis) by the amount of any special allowance you claim. 10 40 easy See chapter 3 of Publication 946. 10 40 easy A certified pollution control facility is a new identifiable treatment facility used in connection with a plant or other property in operation before 1976, to reduce or control water or atmospheric pollution or contamination. 10 40 easy The facility must do so by removing, changing, disposing, storing, or preventing the creation or emission of pollutants, contaminants, wastes, or heat. 10 40 easy The facility must be certified by state and federal certifying authorities. 10 40 easy The facility must not significantly increase the output or capacity, extend the useful life, or reduce the total operating costs of the plant or other property. 10 40 easy Also, it must not significantly change the nature of the manufacturing or production process or facility. 10 40 easy The federal certifying authority will not certify your property to the extent it appears you will recover (over the property's useful life) all or part of its cost from the profit based on its operation (such as through sales of recovered wastes). 10 40 easy The federal certifying authority will describe the nature of the potential cost recovery. 10 40 easy You must then reduce the amortizable basis of the facility by this potential recovery. 10 40 easy New identifiable treatment facility. 10 40 easy   A new identifiable treatment facility is tangible depreciable property that is identifiable as a treatment facility. 10 40 easy It does not include a building and its structural components unless the building is exclusively a treatment facility. 10 40 easy Atmospheric pollution control facilities. 10 40 easy   Certain atmospheric pollution control facilities can be amortized over 84 months. 10 40 easy To qualify, the following must apply. 10 40 easy The facility must be acquired and placed in service after April 11, 2005. 10 40 easy If acquired, the original use must begin with you after April 11, 2005. 10 40 easy The facility must be used in connection with an electric generation plant or other property placed in operation after December 31, 1975, that is primarily coal fired. 10 40 easy If you construct, reconstruct, or erect the facility, only the basis attributable to the construction, reconstruction, or erection completed after April 11, 2005, qualifies. 10 40 easy Basis reduction for corporations. 10 40 easy   A corporation must reduce the amortizable basis of a pollution control facility by 20% before figuring the amortization deduction. 10 40 easy More information. 10 40 easy   For more information on the amortization of pollution control facilities, see Code sections 169 and 291(c) and the related regulations. 10 40 easy Research and Experimental Costs You can elect to amortize your research and experimental costs, deduct them as current business expenses, or write them off over a 10-year period (see Optional write-off method below). 10 40 easy If you elect to amortize these costs, deduct them in equal amounts over 60 months or more. 10 40 easy The amortization period begins the month you first receive an economic benefit from the costs. 10 40 easy For a definition of “research and experimental costs” and information on deducting them as current business expenses, see chapter 7. 10 40 easy Optional write-off method. 10 40 easy   Rather than amortize these costs or deduct them as a current expense, you have the option of deducting (writing off) research and experimental costs ratably over a 10-year period beginning with the tax year in which you incurred the costs. 10 40 easy For more information, see Optional Write-off of Certain Tax Preferences , later, and section 59(e) of the Internal Revenue Code. 10 40 easy Costs you can amortize. 10 40 easy   You can amortize costs chargeable to a capital account (see chapter 1) if you meet both of the following requirements. 10 40 easy You paid or incurred the costs in your trade or business. 10 40 easy You are not deducting the costs currently. 10 40 easy How to make the election. 10 40 easy   To elect to amortize research and experimental costs, complete Part VI of Form 4562 and attach it to your income tax return. 10 40 easy Generally, you must file the return by the due date (including extensions). 10 40 easy However, if you timely filed your return for the year without making the election, you can still make the election by filing an amended return within 6 months of the due date of the return (excluding extensions). 10 40 easy Attach Form 4562 to the amended return and write “Filed pursuant to section 301. 10 40 easy 9100-2” on Form 4562. 10 40 easy File the amended return at the same address you filed the original return. 10 40 easy   Your election is binding for the year it is made and for all later years unless you obtain approval from the IRS to change to a different method. 10 40 easy Optional Write-off of Certain Tax Preferences You can elect to amortize certain tax preference items over an optional period beginning in the tax year in which you incurred the costs. 10 40 easy If you make this election, there is no AMT adjustment. 10 40 easy The applicable costs and the optional recovery periods are as follows: Circulation costs — 3 years, Intangible drilling and development costs — 60 months, Mining exploration and development costs — 10 years, and Research and experimental costs — 10 years. 10 40 easy How to make the election. 10 40 easy   To elect to amortize qualifying costs over the optional recovery period, complete Part VI of Form 4562 and attach a statement containing the following information to your return for the tax year in which the election begins: Your name, address, and taxpayer identification number; and The type of cost and the specific amount of the cost for which you are making the election. 10 40 easy   Generally, the election must be made on a timely filed return (including extensions) for the tax year in which you incurred the costs. 10 40 easy However, if you timely filed your return for the year without making the election, you can still make the election by filing an amended return within 6 months of the due date of the return (excluding extensions). 10 40 easy Attach Form 4562 to the amended return and write “Filed pursuant to section 301. 10 40 easy 9100-2” on Form 4562. 10 40 easy File the amended return at the same address you filed the original return. 10 40 easy Revoking the election. 10 40 easy   You must obtain consent from the IRS to revoke your election. 10 40 easy Your request to revoke the election must be submitted to the IRS in the form of a letter ruling before the end of the tax year in which the optional recovery period ends. 10 40 easy The request must contain all of the information necessary to demonstrate the rare and unusual circumstances that would justify granting revocation. 10 40 easy If the request for revocation is approved, any unamortized costs are deductible in the year the revocation is effective. 10 40 easy Prev  Up  Next   Home   More Online Publications
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The 10 40 Easy

10 40 easy 12. 10 40 easy   Otros Ingresos Table of Contents Introduction Useful Items - You may want to see: Trueque Deudas CanceladasIntereses incluidos en una deuda cancelada. 10 40 easy Excepciones Anfitrión o Anfitriona Ganancias de un Seguro de VidaCónyuge sobreviviente. 10 40 easy Ganancias de un Contrato de Dotación Beneficios Acelerados por Fallecimiento Funcionario de Seguridad Pública Fallecido en el Cumplimiento del Deber Ingresos de Sociedades Colectivas Ingresos de Sociedad Anónima de Tipo S Recuperación de FondosRecuperaciones de Deducciones Detalladas Alquileres de Bienes Muebles ReintegrosMétodo 1. 10 40 easy Método 2. 10 40 easy RegalíasAgotamiento. 10 40 easy Carbón y mineral de hierro. 10 40 easy Venta de participación de bienes. 10 40 easy Parte de una futura producción vendida. 10 40 easy Beneficios por DesempleoTipos de compensación por desempleo. 10 40 easy Programa gubernamental. 10 40 easy Reintegro de compensación por desempleo. 10 40 easy Retención de impuestos. 10 40 easy Reintegro de beneficios. 10 40 easy Beneficios del Bienestar Social y Otros Beneficios de Asistencia Pública Otros IngresosAngustia emocional. 10 40 easy Deducción por costos relativos a una demanda por discriminación ilegal. 10 40 easy Medidas de ahorro de energía. 10 40 easy Unidad habitable. 10 40 easy Ingreso actual que se requiere distribuir. 10 40 easy Ingreso actual que no se requiere distribuir. 10 40 easy Cómo hacer la declaración. 10 40 easy Pérdidas. 10 40 easy Fideicomiso de un cesionario. 10 40 easy Remuneración para personas que no son empleados. 10 40 easy Director de una sociedad anónima. 10 40 easy Representante personal. 10 40 easy Administrador de una ocupación o negocio de patrimonio en quiebra. 10 40 easy Notario público. 10 40 easy Funcionario de distrito electoral. 10 40 easy Pagos por complejidad del cuidado. 10 40 easy Mantenimiento del espacio en el hogar. 10 40 easy Declaración de pagos sujetos a impuestos. 10 40 easy Loterías y rifas. 10 40 easy Formulario W-2G. 10 40 easy Cómo declarar ganancias de juegos y apuestas y mantenimiento de documentación. 10 40 easy Pensión o arreglo IRA heredado. 10 40 easy Recompensas o bonificaciones para empleados. 10 40 easy Premio Pulitzer, Premio Nobel y premios similares. 10 40 easy Pago por servicios. 10 40 easy Pagos del Departamento de Asuntos de Veteranos (VA). 10 40 easy Premios. 10 40 easy Indemnización por huelga y cierre patronal. 10 40 easy Introduction Tiene que incluir en su declaración toda partida de ingresos que reciba en forma de dinero, bienes o servicios a menos que la ley tributaria estipule lo contrario. 10 40 easy No obstante, algunos artículos se excluyen sólo parcialmente de los ingresos. 10 40 easy Este capítulo trata sobre varios tipos de ingresos y explica si éstos están sujetos a impuestos o no. 10 40 easy El ingreso que según la ley tributaria está sujeto a la tasasión de impuestos tiene que declararse en la declaración de impuestos y está sujeto a impuestos. 10 40 easy El ingreso que no está sujeto a la tasación de impuestos tal vez tenga que aparecer en la declaración de impuestos, pero no está sujeto a impuestos. 10 40 easy Este capítulo empieza con una explicación de las siguientes fuentes de ingreso: Trueque. 10 40 easy Deudas canceladas. 10 40 easy Fiestas de ventas en las que usted es anfitrión o anfitriona. 10 40 easy Fondos procedentes del seguro de vida. 10 40 easy Ingresos de sociedades colectivas. 10 40 easy Ingresos de sociedades anónimas de tipo S. 10 40 easy Recuperaciones de fondos (incluidos los reembolsos de impuesto estatal sobre los ingresos). 10 40 easy Alquileres de bienes muebles. 10 40 easy Reintegros. 10 40 easy Regalías. 10 40 easy Beneficios por desempleo. 10 40 easy Beneficios del bienestar social y otros beneficios de asistencia pública. 10 40 easy A continuación de estos temas, encontrará una lista de otras fuentes de ingreso. 10 40 easy Useful Items - You may want to see: Publicación 525 Taxable and Nontaxable Income (Ingreso sujeto a impuestos y no sujeto a impuestos), en inglés 544 Sales and Other Dispositions of Assets (Ventas y otras enajenaciones de activos), en inglés 4681 Canceled Debts, Foreclosures, Repossessions, and Abandonments (Deudas canceladas, ejecuciones hipotecarias, embargo de bienes raíces y abandonos), en inglés Trueque El trueque es un intercambio de bienes o servicios. 10 40 easy Tiene que incluir en sus ingresos el valor justo de mercado de aquellos bienes o servicios que reciba por trueque al momento de recibirlos. 10 40 easy Si intercambia servicios con otra persona y ambos han llegado a un acuerdo con anticipación con respecto al valor de los servicios, ese valor se aceptará como el valor justo de mercado, a menos que se pueda demostrar que el valor es diferente. 10 40 easy Por lo general, debe declarar este ingreso en el Anexo C (Formulario 1040), Profit or Loss From Business (Pérdidas o ganancias de negocios), o en el Anexo C-EZ (Formulario 1040), Net Profit From Business (Utilidad neta de negocios), ambos en inglés. 10 40 easy Sin embargo, si el trueque implica un intercambio de algo que no sea servicios, como se indica en el Ejemplo 3 a continuación, tal vez deba usar otro formulario o anexo en su lugar. 10 40 easy Ejemplo 1. 10 40 easy Usted es abogado por cuenta propia que presta servicios legales a un cliente, una sociedad anónima pequeña. 10 40 easy Esta sociedad anónima le paga con acciones a cambio de sus servicios. 10 40 easy Tiene que incluir en sus ingresos el valor justo de mercado de las acciones en el Anexo C o en el Anexo C-EZ (Formulario 1040) en el año en que las reciba. 10 40 easy Ejemplo 2. 10 40 easy Usted trabaja por cuenta propia y es miembro de un club de trueque. 10 40 easy El club usa “unidades de crédito” como medio de intercambio. 10 40 easy El club suma unidades de crédito a su cuenta por los bienes o servicios que proporciona a otros miembros, las cuales usted puede usar para comprar bienes o servicios que ofrecen otros miembros del club de trueque. 10 40 easy El club resta unidades de crédito de su cuenta cuando usted recibe bienes o servicios de otros miembros. 10 40 easy Tiene que incluir en su ingreso el valor de las unidades de crédito que se suman a su cuenta, aun si en realidad no recibe bienes o servicios de otros miembros del club hasta un año tributario futuro. 10 40 easy Ejemplo 3. 10 40 easy Usted es propietario de un pequeño edificio de apartamentos. 10 40 easy A cambio del uso de un apartamento durante 6 meses sin pagar alquiler, una artista le da una obra que ella misma creó. 10 40 easy Tiene que declarar como ingreso de alquiler en el Anexo E (Formulario 1040), Supplemental Income and Loss (Pérdidas e ingresos suplementarios), en inglés, el valor justo de mercado de la obra de arte y la artista tiene que declarar como ingreso el valor justo de alquiler del apartamento en el Anexo C o en el Anexo C-EZ (Formulario 1040). 10 40 easy Formulario 1099-B por trueque. 10 40 easy   Si ha intercambiado bienes o servicios mediante una organización de trueques, dicha organización le debe enviar el Formulario 1099-B, Proceeds From Broker and Barter Exchange Transactions (Ingresos por transacciones de agentes de bolsa y trueque), en inglés, o una declaración de la organización de trueques parecida, a más tardar el 18 de febrero del año 2014. 10 40 easy Este documento debe indicar el valor de efectivo, bienes, servicios, créditos o certificado provisional que recibió como resultado de los trueques durante el año 2013. 10 40 easy El IRS también recibirá una copia del Formulario 1099-B. 10 40 easy Deudas Canceladas En la mayoría de los casos, si una deuda suya se cancela o condona, salvo si es por regalo o legado testamentario, tiene que incluir en su ingreso la cantidad cancelada. 10 40 easy No recibe ningún ingreso de la deuda cancelada si se le dio como regalo. 10 40 easy Una deuda incluye toda deuda de la cual sea responsable o que se relacione con bienes suyos. 10 40 easy Si la deuda no es comercial, declare la cantidad cancelada en la línea 21 del Formulario 1040. 10 40 easy Si es una deuda comercial, declare la cantidad en el Anexo C (Formulario 1040) o en el Anexo C-EZ (Formulario 1040) (o en el Anexo F (Formulario 1040), Profit or Loss From Farming (Pérdidas o ganancias por actividades agrícolas), en inglés, si la deuda es una deuda agrícola y usted es granjero). 10 40 easy Formulario 1099-C. 10 40 easy   Si tiene una deuda de $600 o más y una agencia del gobierno federal, institución financiera o cooperativa de crédito la cancela o la condona, usted recibirá el Formulario 1099-C, Cancellation of Debt (Cancelación de la deuda), en inglés. 10 40 easy La cantidad de la deuda cancelada aparece en el recuadro 2. 10 40 easy Intereses incluidos en una deuda cancelada. 10 40 easy   Si el pago de algunos intereses se condona y se suma a la cantidad de deuda cancelada en el recuadro 2, la cantidad de intereses también aparecerá en el recuadro 3. 10 40 easy El tener que incluir la parte de los intereses de la deuda cancelada en su ingreso depende de si los intereses serían deducibles cuando usted los pagó. 10 40 easy Consulte Deuda deducible más adelante, bajo Excepciones . 10 40 easy   Si los intereses no se pueden deducir (por ejemplo, interés sobre un préstamo personal), incluya en sus ingresos la cantidad del recuadro 2 del Formulario 1099-C. 10 40 easy Si los intereses sí se pueden deducir (por ejemplo, intereses sobre un préstamo comercial), incluya en sus ingresos la cantidad neta de la deuda cancelada (la cantidad que aparece en el recuadro 2 menos la cantidad de intereses que aparece en el recuadro 3). 10 40 easy Préstamo hipotecario con descuento. 10 40 easy   Si su institución financiera ofrece un descuento por el pago anticipado de su préstamo hipotecario, la cantidad del descuento se considera deuda cancelada. 10 40 easy Tiene que incluir la cantidad cancelada en sus ingresos. 10 40 easy Exoneración del pago hipotecario al momento de la venta u otra enajenación. 10 40 easy   Si es personalmente responsable del pago de una hipoteca (deuda con recurso) y queda exonerado del pago de la hipoteca al enajenar la propiedad, puede obtener una pérdida o ganancia hasta el valor justo de mercado de la propiedad. 10 40 easy A medida que la eliminación de la hipoteca sobrepase el valor justo de mercado de la propiedad, se considerará ingreso proveniente de la eliminación de deudas a menos que reúna los requisitos para ser excluida, los cuales se indican en el tema titulado Deuda excluida , más adelante. 10 40 easy Declare todo ingreso proveniente de la eliminación de deudas no comerciales que no reúna los requisitos para ser excluido como otros ingresos en la línea 21 del Formulario 1040. 10 40 easy    Quizás pueda excluir una parte de la exoneración del pago hipotecario sobre su residencia principal. 10 40 easy Vea Deuda excluida , más adelante. 10 40 easy   Si no es personalmente responsable del pago de una hipoteca (deuda sin recurso) y queda exonerado del pago de la hipoteca al enajenar la propiedad (por ejemplo, a través de una ejecución hipotecaria), esa exoneración se incluye en la cantidad que usted realiza. 10 40 easy Es posible que tenga una ganancia sujeta a impuestos si la cantidad que usted obtiene excede de la base ajustada de la propiedad. 10 40 easy Declare toda ganancia sobre propiedad no comercial como ganancia de capital. 10 40 easy   Vea la Publicación 4681, Canceled Debts, Foreclosures, Repossessions, and Abandonments (Deudas canceladas, ejecuciones hipotecarias, embargo de bienes raíces y abandonos), en inglés, para más información. 10 40 easy Deuda de accionistas. 10 40 easy   Si es accionista de una sociedad anónima y ésta cancela o condona su deuda con ella, la deuda cancelada se considera una distribución implícita que generalmente es ingreso de dividendos para usted. 10 40 easy Para más información, vea la Publicación 542, Corporations (Sociedades anónimas), en inglés. 10 40 easy   Si es accionista de una sociedad anónima y cancela una deuda que a usted le debe la sociedad anónima, generalmente no recibe (realiza) ingreso. 10 40 easy Esto se debe a que la deuda cancelada se considera una aportación al capital de la sociedad anónima por un monto equivalente a la cantidad del capital de la deuda que usted canceló. 10 40 easy Reintegro de deuda cancelada. 10 40 easy   Si incluye una cantidad cancelada en sus ingresos y luego paga el saldo adeudado, posiblemente pueda solicitar un reembolso para el año en que dicha cantidad se incluyó en los ingresos. 10 40 easy Puede solicitar un reembolso en el Formulario 1040X, Amended U. 10 40 easy S. 10 40 easy Individual Income Tax Return (Declaración enmendada del impuesto estadounidense sobre los ingresos personales), en inglés, si la ley de prescripción para solicitar reembolsos está vigente. 10 40 easy Generalmente, el plazo de prescripción no vence sino hasta 3 años después de la fecha de vencimiento de la declaración original. 10 40 easy Excepciones Existen varias excepciones a la inclusión de deuda cancelada en los ingresos. 10 40 easy Éstas se explican a continuación. 10 40 easy Préstamos para estudiantes. 10 40 easy   Ciertos préstamos para estudiantes incluyen una disposición que establece que se cancelará la totalidad o parte de la deuda en la que se ha incurrido por asistir a la institución educativa calificada a condición de que usted trabaje durante determinado período de tiempo en ciertas profesiones con una amplia gama de empleadores. 10 40 easy   No se considera que tiene ingresos si su préstamo para estudiantes se cancela después de que haya aceptado esta disposición y prestado los servicios requeridos. 10 40 easy Para satisfacer las condiciones, el préstamo tiene que haber sido otorgado por: El gobierno federal, un gobierno estatal o local, o una agencia, organismo o subdivisión de éstos; Una sociedad anónima de beneficios públicos exenta de impuestos que haya asumido el control de un hospital estatal, de condado o municipal y cuyos empleados se consideren empleados públicos según la ley estatal o Una institución de enseñanza superior: Según un acuerdo firmado con una entidad descrita en los puntos (1) o (2) que proporcionó fondos a la institución para otorgar el préstamo o Como parte de un programa de la institución designada para motivar a sus estudiantes a desempeñar ocupaciones con necesidades subatendidas y bajo el cual los servicios se prestan por los estudiantes ( o ex estudiantes) para o bajo la dirección de una entidad gubernamental o una organización que no está sujeta a impuestos tal conforme a la sección 501(c)(3). 10 40 easy   Un préstamo para refinanciar un préstamo para estudiantes calificado también reunirá los requisitos si lo otorga una institución de enseñanza superior o una organización exenta de impuestos que reúne los requisitos dentro de un programa diseñado conforme al punto (3)(b) anterior. 10 40 easy Asistencia para el reintegro de préstamos de estudios. 10 40 easy   No están sujetos a impuestos los reintegros de préstamos de estudios otorgados por el National Health Service Corps Loan Repayment Program (Programa de Reintegro de Préstamos del Cuerpo Nacional de Servicios de Salud (NHSC, por sus siglas en inglés)) por un programa estatal de reintegro de préstamos de estudios que reúna los requisitos para recibir fondos conforme a la Public Health Service Act (Ley sobre el Servicio de Salud Pública) o por cualquier otro programa estatal para el reintegro de préstamos o la condonación de préstamos si dicho programa está destinado a aumentar la disponibilidad de servicios de salud en zonas subatendidas o que carecen de profesionales de salud. 10 40 easy    La disposición relacionada con “cualquier otro programa estatal para el reintegro de préstamos o la condonación de préstamos” se agregó a la exclusión de fondos de préstamo recibidos en años tributarios que hayan comenzado después del 31 de diciembre de 2008. 10 40 easy Si incluyó estos fondos en los ingresos del año 2010, 2011 ó 2012, debe presentar una declaración de impuestos enmendada para excluir dichos ingresos. 10 40 easy Vea el Formulario 1040X y sus Instrucciones para más detalles sobre cómo presentarlo. 10 40 easy Deuda deducible. 10 40 easy   No tiene ingreso de la cancelación de una deuda si se puede deducir el pago de la deuda. 10 40 easy Esta excepción se aplica sólo si se usa el método contable a base de efectivo. 10 40 easy Para obtener más información, consulte el capítulo 5 de la Publicación 334, Tax Guide For Small Business (Guía tributaria para pequeños negocios), en inglés. 10 40 easy Precio reducido después de la compra. 10 40 easy   En la mayoría de los casos, si el vendedor reduce la cantidad que usted adeuda por bienes que usted compró, no tiene ingreso resultante de la reducción. 10 40 easy La reducción de la deuda se trata como un ajuste al precio de compra y reduce su base en los bienes. 10 40 easy Deuda excluida. 10 40 easy   No incluya en su ingreso bruto una deuda cancelada en las siguientes situaciones: La deuda se cancela en un caso de bancarrota conforme al Título 11 del Código de los Estados Unidos. 10 40 easy Consulte la Publicación 908, Bankruptcy Tax Guide (Guía tributaria sobre bancarrotas), en inglés. 10 40 easy La deuda se cancela cuando usted es clasificado como insolvente. 10 40 easy Sin embargo, no puede excluir cantidad alguna de la deuda cancelada que sea mayor que la cantidad que lo clasifica como insolvente. 10 40 easy Consulte la Publicación 908, en inglés. 10 40 easy La deuda es una deuda agrícola calificada y la cancela una persona calificada. 10 40 easy Consulte el capítulo 3 de la Publicación 225, Farmer's Tax Guide (Guía tributaria para agricultores), en inglés. 10 40 easy La deuda es una deuda comercial de bienes raíces calificada. 10 40 easy Consulte el capítulo 5 de la Publicación 334, en inglés. 10 40 easy La cancelación es un regalo (donación). 10 40 easy La deuda es una deuda calificada sobre la residencia principal. 10 40 easy Para más información, vea la Publicación 525, en inglés. 10 40 easy Anfitrión o Anfitriona Si usted es anfitrión de una fiesta o evento donde se hacen ventas, todo regalo o propina que reciba por organizar el evento se considera un pago por ayudar a un vendedor directo a hacer ventas. 10 40 easy Tiene que declarar dicho regalo o propina como ingresos al valor justo de mercado. 10 40 easy Los gastos de bolsillo relacionados con la fiesta están sujetos al límite del 50% correspondiente a gastos de comida y entretenimiento. 10 40 easy Dichos gastos son deducibles como deducciones detalladas misceláneas sujetos al límite del 2% del ingreso bruto ajustado (AGI, por sus siglas en inglés) en el Anexo A (Formulario 1040), pero solamente hasta el monto del ingreso que usted reciba por organizar la fiesta. 10 40 easy Para más información sobre el límite del 50% para gastos de comida y entretenimiento, vea el capítulo 26 . 10 40 easy Ganancias de un Seguro de Vida Las ganancias de un seguro de vida que recibe debido a la muerte del asegurado no están sujetas a impuestos, a menos que la póliza se le haya cedido a usted a cambio de un precio. 10 40 easy Esto es aplicable aun si los pagos se efectuaron conforme a una póliza de seguro médico o de accidente o un contrato de dotación. 10 40 easy Sin embargo, podrían estar sujetos a impuestos los ingresos de intereses recibidos como parte de un pago de ganancias de seguro de vida. 10 40 easy Pagos no recibidos a plazos. 10 40 easy   Si recibe beneficios por fallecimiento en una suma global o de otro modo que no sea a intervalos regulares, incluya en su ingreso sólo los beneficios cuya cantidad sea mayor que la cantidad que se le debe pagar al momento de la muerte del asegurado. 10 40 easy Si los beneficios por pagar al momento de la muerte del asegurado no están especificados, incluirá en su ingreso los que sean mayores al valor actual pagadero de éstos en la fecha de la muerte del asegurado. 10 40 easy Pagos recibidos a plazos. 10 40 easy   Si recibe pagos de un seguro de vida a plazos, puede excluir de su ingreso una parte de cada pago. 10 40 easy   Para determinar la parte excluida, divida la cantidad mantenida por la compañía de seguros (normalmente la suma global total por pagar en la fecha del fallecimiento de la persona asegurada) por el número de plazos por pagar. 10 40 easy Toda cantidad que quede como excedente después de calcular la parte excluida tiene que ser incluida en sus ingresos como intereses. 10 40 easy Cónyuge sobreviviente. 10 40 easy   Si su cónyuge falleció antes del 23 de octubre de 1986 y los pagos de un seguro recibidos por usted debido a la muerte de su cónyuge se reciben a plazos, puede excluir hasta $1,000 al año de los intereses incluidos en los plazos. 10 40 easy Si se vuelve a casar, puede continuar declarando la exclusión. 10 40 easy Rescate de póliza a cambio de efectivo. 10 40 easy   Si rescata una póliza de seguro de vida a cambio de efectivo, tiene que incluir en los ingresos todo pago mayor que el costo de la póliza de seguro de vida. 10 40 easy En la mayoría de los casos, el costo (o inversión en el contrato) es el total de las primas que usted pagó por la póliza de seguro de vida, menos las primas reembolsadas, descuentos, dividendos o préstamos no reembolsados que no se incluyeron en su ingreso. 10 40 easy    Debe recibir un Formulario 1099-R en el que aparezca el total de los pagos y la parte sujeta a impuestos. 10 40 easy Declare estas cantidades en las líneas 16a y 16b del Formulario 1040 o en las líneas 12a y 12b del Formulario 1040A. 10 40 easy Información adicional. 10 40 easy   Para más información, consulte Life Insurance Proceeds (Ganancias de un seguro de vida) en la Publicación 525, en inglés. 10 40 easy Ganancias de un Contrato de Dotación Un contrato de dotación es una póliza según la cual usted recibe una cantidad especificada de dinero en una fecha determinada, a menos que fallezca antes de esa fecha, en cuyo caso, el dinero se paga a su beneficiario designado. 10 40 easy Las ganancias de un contrato de dotación que se le hagan en una suma global en la fecha de vencimiento están sujetas a impuestos sólo si la cantidad de las ganancias es mayor que el costo de la póliza. 10 40 easy Para determinar el costo, reste toda cantidad que haya recibido previamente conforme al contrato, y que se haya excluido de su ingreso, de las primas totales (u otra consideración) pagadas por el contrato. 10 40 easy Incluya en sus ingresos la parte del pago de suma global que sea mayor que el costo. 10 40 easy Beneficios Acelerados por Fallecimiento Ciertas cantidades pagadas como beneficios acelerados por fallecimiento conforme a un contrato de seguro de vida o una liquidación de tipo viático antes del fallecimiento del asegurado se excluyen de los ingresos si el asegurado padece de una enfermedad crónica o mortal. 10 40 easy Acuerdos viáticos. 10 40 easy   Es la venta o asignación de cualquier parte del beneficio por fallecimiento conforme a un contrato de seguro de vida a un proveedor de acuerdos viáticos. 10 40 easy Un proveedor de acuerdos viáticos es una persona que ejerce regularmente la actividad de comprar o asumir la asignación de contratos de seguro de vida de personas aseguradas en vida que padecen una enfermedad crónica o mortal y que satisface los requisitos de la sección 101(g)(2)(B) del Código de Impuestos Internos. 10 40 easy Exclusión por enfermedad mortal. 10 40 easy    Los beneficios acelerados por fallecimiento son totalmente excluibles si el asegurado es una persona que padece una enfermedad mortal. 10 40 easy Ésta es una persona cuyo médico ha certificado que tiene una enfermedad o condición física que se espera razonablemente que resulte en su muerte dentro de un período de 24 meses a partir de la fecha de la certificación. 10 40 easy Exclusión por enfermedad crónica. 10 40 easy    Si el asegurado es una persona con una enfermedad crónica pero no está desahuciado, los beneficios acelerados por fallecimiento pagados en base a los costos en los que se ha incurrido por servicios de cuidado a largo plazo son totalmente excluibles. 10 40 easy Los beneficios acelerados por fallecimiento pagados por día o de otra forma periódica son excluibles hasta un límite. 10 40 easy Este límite corresponde al total de los beneficios acelerados por fallecimiento y a los pagos periódicos recibidos de contratos de seguro de cuidados a largo plazo. 10 40 easy Para obtener información sobre el límite y las definiciones de persona con enfermedad crónica, servicios calificados del cuidado a largo plazo y contratos de seguro de cuidados a largo plazo, consulte Long-Term Care Insurance Contracts (Contratos de seguro de cuidado a largo plazo) bajo Sickness and Injury Benefits (Beneficios por enfermedad y lesiones) en la Publicación 525, en inglés. 10 40 easy Excepción. 10 40 easy   La exclusión no corresponde a ninguna cantidad pagada a una persona (excepto al asegurado) que tenga una participación asegurable en la vida del asegurado, porque dicho asegurado: Es director, funcionario o empleado de dicha persona o Tiene una participación económica en el negocio de dicha persona. 10 40 easy Formulario 8853. 10 40 easy   Para reclamar una exclusión por concepto de beneficios acelerados por fallecimiento que se efectúen a diario o de otra forma periódica, tiene que presentar junto con su declaración el Formulario 8853, Archer MSAs and Long-Term Care Insurance Contracts (Cuentas Archer MSA de ahorros médicos y contratos del seguro de cuidado a largo plazo), en inglés. 10 40 easy No tiene que presentar el Formulario 8853 para excluir beneficios acelerados por fallecimiento pagados basándose en gastos reales en los que usted haya incurrido. 10 40 easy Funcionario de Seguridad Pública Fallecido en el Cumplimiento del Deber Si es sobreviviente de un funcionario de seguridad pública que falleció en el cumplimiento del deber, tal vez pueda excluir de los ingresos ciertas cantidades que reciba. 10 40 easy Para este propósito, el término “funcionario de seguridad pública” incluye a los funcionarios encargados de mantener el orden público, bomberos, capellanes, miembros de brigadas de rescate y miembros de servicios de ambulancia. 10 40 easy Consulte la Publicación 559, Survivors, Executors, and Administrators (Sobrevivientes, albaceas y administradores), en inglés, para más información. 10 40 easy Ingresos de Sociedades Colectivas Una sociedad colectiva generalmente no es una entidad sujeta a impuestos. 10 40 easy El ingreso, ganancias, pérdidas, deducciones y créditos de una sociedad colectiva se traspasan a los socios de acuerdo con la parte distributiva de los mismos para cada socio. 10 40 easy Anexo K-1 (Formulario 1065). 10 40 easy    Aunque una sociedad colectiva generalmente no paga impuestos, ésta tiene que presentar una declaración informativa en el Formulario 1065, U. 10 40 easy S. 10 40 easy Return of Partnership Income (Declaración de impuestos estadounidenses sobre los ingresos de sociedades colectivas), en inglés, y enviar el Anexo K-1 (Formulario 1065) a cada socio. 10 40 easy Además, la sociedad colectiva enviará a cada socio una copia de las Partner's Instructions for Schedule K-1 (Instrucciones para el Anexo K-1 (Formulario 1065) del socio), en inglés, para ayudarlos a declarar su participación de los ingresos, deducciones, créditos y partidas que reciben trato tributario preferencial de la sociedad colectiva. 10 40 easy Guarde el Anexo K-1 (Formulario 1065) para sus registros. 10 40 easy Adjúntelo al Formulario 1040 a menos que usted esté específicamente requerido hacerlo. 10 40 easy Para obtener más información sobre las sociedades colectivas, consulte la Publicación 541, Partnerships (Sociedades colectivas), en inglés. 10 40 easy Empresa conjunta que reúne los requisitos. 10 40 easy   Si usted y su cónyuge cada uno tienen una participación material como socios únicos de un negocio de posesión y operación conjunta, y presentan una declaración conjunta para el año tributario, pueden optar conjuntamente que se les considere empresa conjunta que reúne los requisitos en vez de sociedad colectiva. 10 40 easy Para optar por este trato, tienen que dividir todo elemento que corresponda a ingresos, ganancias, pérdidas, deducciones o créditos atribuibles a la empresa entre usted y su cónyuge conforme a la participación de cada uno en la empresa. 10 40 easy Para más información sobre cómo optar por este trato y qué anexos debe presentar, vea las instrucciones para su declaración de impuestos individual. 10 40 easy Ingresos de Sociedad Anónima de Tipo S En la mayoría de los casos, una sociedad anónima de tipo S no paga impuestos sobre sus ingresos. 10 40 easy En lugar de ello, los ingresos, pérdidas, deducciones y créditos de la sociedad anónima se traspasan a los accionistas de acuerdo con la participación prorrateada de cada accionista. 10 40 easy Anexo K-1 (Formulario 1120S). 10 40 easy   Una sociedad anónima de tipo S tiene que presentar una declaración en el Formulario 1120S, U. 10 40 easy S. 10 40 easy Income Tax Return for an S Corporation (Declaración del impuesto estadounidense sobre el ingreso de una sociedad anónima de tipo S), en inglés, y enviar el Anexo K-1 (Formulario 1120S), en inglés, a cada accionista. 10 40 easy Además, la sociedad anónima de tipo S enviará a cada accionista una copia de las Shareholder's Instructions for Schedule K-1 (Instrucciones para el Anexo K-1 (Formulario 1120S) del accionista), en inglés, para ayudarlo a declarar su participación en los ingresos, pérdidas, créditos y deducciones de la sociedad anónima de tipo S. 10 40 easy Guarde el Anexo K-1 (Formulario 1120S) para sus registros. 10 40 easy Adjúntelo al Formulario 1040, a menos que usted esté específicamente requerido hacerlo. 10 40 easy Para más información sobre las sociedades anónimas de tipo S y sus accionistas, consulte las Instrucciones para el Formulario 1120S. 10 40 easy Recuperación de Fondos Una recuperación es un reembolso de una cantidad que usted dedujo o declaró como crédito en un año anterior. 10 40 easy Las recuperaciones más comunes son devoluciones, reembolsos y descuentos de deducciones detalladas en el Anexo A (Formulario 1040). 10 40 easy También puede tener recuperaciones de deducciones no detalladas (como pagos por deudas incobrables deducidas previamente) y recuperaciones de conceptos por los cuales previamente reclamó un crédito tributario. 10 40 easy Regla de beneficios tributarios. 10 40 easy   Tiene que incluir en su ingreso una recuperación en el año en que la recibe hasta la cantidad en que la deducción o el crédito que declaró por la cantidad recuperada redujo su impuesto en el año anterior. 10 40 easy Para este propósito, se considera que todo aumento a una cantidad trasladada al año actual que resultara de la deducción o del crédito ha reducido su impuesto en el año anterior. 10 40 easy Para más información, vea la Publicación 525, en inglés. 10 40 easy Reembolso de impuestos federales sobre los ingresos. 10 40 easy   Los reembolsos de los impuestos federales sobre los ingresos no se incluyen en sus ingresos porque nunca son permisibles como una deducción de los ingresos. 10 40 easy Reembolso de impuestos estatales sobre los ingresos. 10 40 easy   Si recibió un reembolso de impuestos estatales o locales sobre los ingresos (crédito o cantidad neta de deudas) en el año 2013, por lo general tiene que incluirlo en el ingreso si dedujo el impuesto en un año anterior. 10 40 easy El pagador debe enviarle el Formulario 1099-G, Certain Government Payments (Ciertos pagos del gobierno), en inglés, para el 31 de enero del año 2014. 10 40 easy El IRS también recibirá una copia del Formulario 1099-G. 10 40 easy Si presenta el Formulario 1040, use la State and Local Income Tax Refund Worksheet (Hoja de trabajo para reembolsos del impuesto estatal y local sobre el ingreso), en inglés, en las instrucciones del Formulario 1040 del año 2013 para la línea 10 para calcular la cantidad (si la hay) que se debe incluir en su ingreso. 10 40 easy Vea la Publicación 525, en inglés, para saber cuándo tiene que usar otra hoja de trabajo. 10 40 easy   Si pudo optar por deducir para un año tributario cualquiera de los siguientes: Impuestos estatales o locales sobre los ingresos o Impuestos estatales o locales sobre ventas generales, entonces el reembolso máximo que tal vez tenga que incluir en los ingresos se limita al impuesto excedente que optó por deducir ese año sobre el impuesto que no dedujo ese año. 10 40 easy Para ver ejemplos, consulte la Publicación 525, en inglés. 10 40 easy Reembolso de intereses hipotecarios. 10 40 easy    Si recibió un reembolso o un crédito en el año 2013 de intereses hipotecarios que pagó en un año anterior, la cantidad debe aparecer en el recuadro 3 del Formulario 1098, Mortgage Interest Statement (Declaración de intereses hipotecarios), en inglés. 10 40 easy No reste la cantidad del reembolso de los intereses que pagó en el año 2013. 10 40 easy Tal vez tenga que incluirla en su ingreso según las reglas que se explican en los siguientes párrafos. 10 40 easy Intereses sobre la recuperación. 10 40 easy   Los intereses sobre todas las cantidades que usted recupere se tienen que declarar como ingresos de intereses en el año en que los reciba. 10 40 easy Por ejemplo, declare todos los intereses que reciba en reembolsos de impuestos estatales o locales sobre los ingresos en la línea 8a del Formulario 1040. 10 40 easy Recuperación y gastos en el mismo año. 10 40 easy   Si el reembolso u otra recuperación y los gastos se producen en el mismo año, la recuperación reduce la deducción o el crédito y no se declara como ingreso. 10 40 easy Recuperación de 2 años o más. 10 40 easy   Si recibe un reembolso u otra recuperación por las cantidades que pagó durante 2 años o más distintos, debe asignar, a prorrateo, la cantidad recuperada entre los años en que pagó estas cantidades. 10 40 easy Esta asignación es necesaria para determinar la cantidad de recuperación de algún año anterior y para determinar la cantidad, si la hay, de la deducción permisible correspondiente a esta partida en el año actual. 10 40 easy Para obtener información sobre cómo calcular la asignación, consulte Recoveries (Recuperaciones) en la Publicación 525, en inglés. 10 40 easy Recuperaciones de Deducciones Detalladas Si recupera alguna cantidad que dedujo en un año anterior en el Anexo A (Formulario 1040), por lo general tiene que incluir en los ingresos la cantidad total de la recuperación en el año en que la recibe. 10 40 easy Dónde hacer la declaración. 10 40 easy   Anote su reembolso de impuestos estatales o locales sobre el ingreso en la línea 10 del Formulario 1040 y el total de todas las demás recuperaciones como otros ingresos en la línea 21 del Formulario 1040. 10 40 easy No puede usar el Formulario 1040A ni el Formulario 1040EZ. 10 40 easy Límite de deducción estándar. 10 40 easy   Por lo general, puede declarar la deducción estándar si no detalla las deducciones. 10 40 easy Sólo las deducciones detalladas mayores que la deducción estándar están sujetas a la regla de recuperación (a menos que a usted se le exija detallar sus deducciones). 10 40 easy Si las deducciones en la declaración del año anterior no fueron mayores que los ingresos de ese año, incluya en los ingresos del año actual la cantidad menor entre: Sus recuperaciones o La cantidad en que sus deducciones detalladas excedieron del límite de la deducción estándar. 10 40 easy Ejemplo. 10 40 easy Para el año 2012, usted presentó una declaración conjunta. 10 40 easy Su ingreso sujeto a impuestos fue $60,000 y no tenía derecho a crédito tributario alguno. 10 40 easy Su deducción estándar fue $11,900 y había detallado deducciones de $14,000. 10 40 easy En el año 2013, recibió las siguientes recuperaciones por las cantidades deducidas en la declaración del año 2012: Gastos médicos $200 Reembolso de impuestos estatales y locales sobre los ingresos 400 Reembolso de intereses hipotecarios 325 Total de recuperaciones $925 Ninguna de las recuperaciones fue mayor que las deducciones declaradas para el año 2012. 10 40 easy La diferencia entre los impuestos sobre el ingreso estatales y locales deducidos y el impuesto local general sobre ventas fue mayor que $400. 10 40 easy El total de las recuperaciones fue menor que la cantidad por la cual las deducciones detalladas excedieron de la deducción estándar ($14,000 − 11,900 = $2,100); por lo tanto, tiene que incluir en su ingreso el total de las recuperaciones para el año 2013. 10 40 easy Declare el reembolso de impuestos sobre el ingreso estatales o locales de $400 en la línea 10 del Formulario 1040 y el saldo de las recuperaciones, $525, en la línea 21 del Formulario 1040. 10 40 easy Deducción estándar para años anteriores. 10 40 easy   Para determinar si las cantidades recuperadas en el año 2013 se tienen que incluir en su ingreso, tiene que saber cuál es la deducción estándar para su estado civil para efectos de la declaración del año en que se declaró la deducción. 10 40 easy Vea las instrucciones de su declaración de impuestos de años anteriores para encontrar la deducción estándar para su estado civil para dicho año anterior. 10 40 easy Ejemplo. 10 40 easy Usted presentó una declaración conjunta en el Formulario 1040 para el año 2012 con ingresos sujetos a impuestos de $45,000. 10 40 easy Sus deducciones detalladas fueron $12,350. 10 40 easy La deducción estándar que pudo haber declarado fue $11,900. 10 40 easy En el año 2013, recuperó $2,100 de sus deducciones detalladas del año 2012. 10 40 easy Ninguna de las recuperaciones fue mayor que las deducciones reales para el año 2012. 10 40 easy Incluya en sus ingresos del año 2013 $450 de las recuperaciones. 10 40 easy Ésta es la menor de las recuperaciones ($2,100) o la cantidad por la cual las deducciones detalladas superaban la deducción estándar ($12,350 − 11,900 = $450). 10 40 easy Recuperación limitada a la cantidad de la deducción. 10 40 easy   No incluya en los ingresos ninguna cantidad de recuperación que sea mayor que la cantidad que usted dedujo en el año anterior. 10 40 easy La cantidad que se incluye en los ingresos se limita a la menor de las siguientes cantidades: La cantidad deducida en el Anexo A del Formulario 1040 o La cantidad recuperada. 10 40 easy Ejemplo. 10 40 easy En el año 2012, usted pagó $1,700 en gastos médicos. 10 40 easy De dicha cantidad, restó $1,500, o sea, el 7. 10 40 easy 5% de sus ingresos brutos ajustados. 10 40 easy Reclamó una deducción de $200 por gastos médicos. 10 40 easy En 2013, recibió un reembolso de $500 de su seguro médico por sus gastos del año 2012. 10 40 easy La única parte del reembolso de $500 que se tiene que incluir en los ingresos correspondientes al año 2013 es $200, o sea, la cantidad que fue deducida. 10 40 easy Otras recuperaciones. 10 40 easy   Consulte Recoveries (Recuperaciones) en la Publicación 525, en inglés, si: Tiene recuperaciones de partidas que no sean deducciones detalladas o Recibió recuperación de una partida por la cual reclamó un crédito tributario (que no sea el crédito por inversiones ni el crédito por impuestos extranjeros) en un año anterior. 10 40 easy Alquileres de Bienes Muebles Si alquila bienes muebles, como equipos o vehículos, la forma en que usted declara sus ingresos y gastos, en la mayoría de los casos, se determina conforme a lo siguiente: Si la actividad de alquiler es un negocio o no y Si la actividad de alquiler se realiza con o sin fines de lucro. 10 40 easy En la mayoría de los casos, si su propósito principal es obtener ingresos o ganancias y usted participa en forma continua y regular en la actividad de alquiler, la actividad de alquiler es un negocio. 10 40 easy Consulte la Publicación 535, Business Expenses (Gastos de negocio), en inglés, para obtener detalles sobre la deducción de gastos por actividades comerciales y actividades sin fines de lucro. 10 40 easy Cómo declarar ingresos y gastos de negocio. 10 40 easy    Si se dedica al negocio de alquilar bienes muebles, declare sus ingresos y gastos en el Anexo C o en el Anexo C-EZ (Formulario 1040). 10 40 easy Las instrucciones del formulario contienen información sobre cómo completarlos. 10 40 easy Cómo declarar ingresos no comerciales. 10 40 easy   Si no se dedica al negocio de alquilar bienes muebles, declare los ingresos de alquiler en la línea 21 del Formulario 1040. 10 40 easy Indique el tipo y la cantidad del ingreso en la línea de puntos junto a la línea 21. 10 40 easy Cómo declarar gastos no comerciales. 10 40 easy   Si alquila bienes muebles para obtener ganancias, incluya sus gastos de alquiler en la cantidad total que se anota en la línea 36 del Formulario 1040. 10 40 easy También anote la cantidad y las letras “PPR” en la línea de puntos junto a la línea 36. 10 40 easy   Si no alquila bienes muebles para obtener ganancias, las deducciones son limitadas y no puede declarar una pérdida para compensar otro ingreso. 10 40 easy Consulte Actividad sin fines de lucro , más adelante, bajo Otros Ingresos . 10 40 easy Reintegros Si tuvo que reintegrar una cantidad incluida en sus ingresos de un año anterior, tal vez pueda deducir la cantidad reintegrada de los ingresos del año en que la reintegró. 10 40 easy O bien, si la cantidad que reintegró es superior a $3,000, tal vez pueda reclamar un crédito contra su impuesto para el año en que la reintegró. 10 40 easy Por lo general, puede reclamar una deducción o un crédito sólo si el reintegro reúne los requisitos como gasto o pérdida en los que ha incurrido en su ocupación o negocio o en una transacción con fines de lucro. 10 40 easy Tipo de deducción. 10 40 easy   El tipo de deducción que le es permitido en el año del reintegro depende del tipo de ingreso que haya incluido en el año anterior. 10 40 easy Normalmente, deduce el reintegro en el mismo formulario o anexo en que lo declaró previamente como ingreso. 10 40 easy Por ejemplo, si lo declaró como ingreso del trabajo por cuenta propia, dedúzcalo como gastos de negocio en el Anexo C, en el Anexo C-EZ (Formulario 1040) o en el Anexo F (Formulario 1040). 10 40 easy Si lo declaró como ganancias de capital, dedúzcalo como pérdida de capital según se explica en las Instrucciones del Anexo D (Formulario 1040). 10 40 easy Si lo declaró como salarios, compensación por desempleo u otros ingresos no comerciales, dedúzcalo como deducción detallada miscelánea en el Anexo A (Formulario 1040). 10 40 easy Beneficios del Seguro Social reintegrados. 10 40 easy   Si reintegró beneficios del Seguro Social o beneficios equivalentes de la jubilación ferroviaria, vea Reintegro de beneficios en el capítulo 11. 10 40 easy Reintegro de $3,000 o menos. 10 40 easy   Si la cantidad que reintegró fue $3,000 o menos, dedúzcala de sus ingresos en el año en que la reintegró. 10 40 easy Si la tiene que deducir como deducción detallada miscelánea, anótela en la línea 23 del Anexo A (Formulario 1040). 10 40 easy Reintegro superior a $3,000. 10 40 easy   Si la cantidad que reintegró fue superior a $3,000, puede deducir el reintegro (como se explica bajo Tipo de deducción , anteriormente). 10 40 easy Sin embargo, a cambio de esto puede reclamar un crédito tributario para el año de reembolso si incluyó el ingreso conforme a una reclamación de derecho. 10 40 easy Esto significa que en el momento en que incluyó el ingreso, parecía que tenía un derecho sin restricción a éste. 10 40 easy Si reúne los requisitos para esta opción, calcule el impuesto bajo ambos métodos y compare los resultados. 10 40 easy Use el método (deducción o crédito) que genere menos impuesto. 10 40 easy Cuando determine si la cantidad que reintegró fue mayor que o menos de $3,000, considere el monto total que reintegra en la declaración. 10 40 easy Cada instancia de reintegro no se considera por separado. 10 40 easy Método 1. 10 40 easy   Calcule su impuesto para el año 2013 declarando una deducción por la cantidad reintegrada. 10 40 easy Si la tiene que deducir como deducción detallada miscelánea, anótela en la línea 28 del Anexo A (Formulario 1040). 10 40 easy Método 2. 10 40 easy   Calcule su impuesto para el año 2013 reclamando un crédito por la cantidad reintegrada. 10 40 easy Siga estos pasos: Calcule su impuesto para el año 2013 sin deducir la cantidad reintegrada. 10 40 easy Vuelva a calcular su impuesto del año anterior sin incluir en el ingreso la cantidad que reintegró en el año 2013. 10 40 easy Reste el impuesto en el punto (2) del impuesto que aparece en su declaración para el año anterior. 10 40 easy Éste es el crédito. 10 40 easy Reste el resultado en el punto (3) del impuesto para el año 2013 calculado sin la deducción (el paso 1). 10 40 easy   Si el método 1 genera menos impuesto, deduzca la cantidad reintegrada. 10 40 easy Si el método 2 genera menos impuesto, reclame el crédito calculado en el punto (3) anteriormente, en la línea 71 del Formulario 1040, sumando la cantidad del crédito al monto de todo crédito que aparezca en esta línea y anote “I. 10 40 easy R. 10 40 easy C. 10 40 easy 1341” (sección 1341 del Código de Impuestos Internos) en la columna a la derecha junto a la línea 71. 10 40 easy   Un ejemplo de este cálculo se puede encontrar en la Publicación 525, en inglés. 10 40 easy Salarios reintegrados sujetos a los impuestos del Seguro Social y del Medicare. 10 40 easy   Si usted tuvo que reintegrar una cantidad que incluyó en sus salarios o remuneración en un año anterior sobre los cuales pagó impuestos del Seguro Social, Medicare o impuestos conforme a la Ley Tributaria de Jubilación de Empleados Ferroviarios (RRTA, por sus siglas en inglés) del nivel 1, pídale a su empleador que le reembolse la cantidad pagada en exceso a usted. 10 40 easy Si el empleador se niega a reembolsarle los impuestos, pídale un documento escrito en donde se muestre la cantidad recaudada en exceso. 10 40 easy Esto le servirá como documento de apoyo para su reclamación. 10 40 easy Presente una reclamación para reembolso utilizando el Formulario 843, Claim for Refund and Request for Abatement (Reclamación para reembolso y reducción de impuestos), en inglés. 10 40 easy Salarios reintegrados sujetos al Impuesto Adicional del Medicare. 10 40 easy   Los empleadores no pueden realizar ajustes ni presentar reclamaciones para reembolsos de la retención del Impuesto Adicional del Medicare cuando hay un reintegro de salarios recibidos por un empleado en un año anterior debido a que el empleado determina su responsabilidad del Impuesto Adicional del Medicare basándose en la declaración de impuestos sobre los ingresos del año anterior de él o ella. 10 40 easy Si usted tuvo que reintegrar una cantidad que incluyó en sus salarios o remuneración en un año anterior y sobre los cuales pagó el Impuesto Adicional del Medicare, quizás pueda recuperar dicho Impuesto Adicional del Medicare que pagó sobre esa cantidad. 10 40 easy Para recuperar el Impuesto Adicional del Medicare sobre los salarios o remuneración reintegrados, tiene que presentar el Formulario 1040X, Amended U. 10 40 easy S. 10 40 easy Individual Income Tax Return (Declaración enmendada del impuesto federal estadounidense sobre el ingreso personal), en inglés, para el año anterior en el cual los salarios o remuneración fueron recibidos originalmente. 10 40 easy Vea las Instrucciones para el Formulario 1040X, disponibles en inglés. 10 40 easy Regalías Las regalías de derechos de autor, patentes y de propiedades de petróleo, gas y minerales están sujetas a impuestos como ingreso ordinario. 10 40 easy En la mayoría de los casos, usted declara las regalías en la Parte I del Anexo E (Formulario 1040). 10 40 easy Sin embargo, si tiene intereses operativos petrolíferos, de gas o minerales o si su ocupación es escritor, inventor, artista, etc. 10 40 easy , por cuenta propia, declare los ingresos y gastos en el Anexo C o en el Anexo C-EZ (Formulario 1040). 10 40 easy Derechos de autor y patentes. 10 40 easy   Las regalías provenientes de derechos de autor sobre obras literarias, musicales o artísticas y propiedades similares, o de patentes sobre inventos, son cantidades que recibe por el derecho de usar su obra durante un período determinado. 10 40 easy Las regalías generalmente se basan en la cantidad de unidades vendidas, por ejemplo, la cantidad de libros, boletos para un espectáculo o equipos vendidos. 10 40 easy Propiedades de petróleo, gas y minerales. 10 40 easy   Los ingresos por regalías de propiedades de petróleo, gas o minerales son la cantidad que recibe cuando se extraen recursos naturales de su propiedad. 10 40 easy Las regalías se basan en unidades, como barriles, toneladas, etc. 10 40 easy , y las recibe de una persona o compañía que le alquila la propiedad. 10 40 easy Agotamiento. 10 40 easy   Si posee participación económica en yacimientos minerales o en pozos de petróleo o de gas, puede recuperar su inversión a través del descuento por agotamiento. 10 40 easy Para obtener más información sobre este tema, consulte el capítulo 9 de la Publicación 535, en inglés. 10 40 easy Carbón y mineral de hierro. 10 40 easy   En ciertas circunstancias, puede tratar las cantidades que recibe de la enajenación de carbón y mineral de hierro como pagos de la venta de un bien de capital, en lugar de ingresos por regalías. 10 40 easy Para obtener más información sobre pérdidas o ganancias provenientes de la venta de carbón y mineral de hierro, consulte la Publicación 544, en inglés. 10 40 easy Venta de participación de bienes. 10 40 easy   Si vende su participación entera en derechos de petróleo, gas o minerales, la cantidad que reciba se considera pago de la venta de bienes utilizados en una ocupación o negocio conforme a la sección 1231 y no ingresos por regalías. 10 40 easy En ciertas circunstancias, la venta está sujeta a un trato de pérdidas o ganancias de capital según se explica en las Instrucciones del Anexo D (Formulario 1040). 10 40 easy Para obtener más información sobre las ventas de bienes conforme a la sección 1231, consulte el capítulo 3 de la Publicación 544, en inglés. 10 40 easy   Si retiene una regalía, una regalía predominante o una participación de utilidad neta en una propiedad mineral durante la vida útil de dicha propiedad, significa que ha alquilado o subalquilado la propiedad y todo el dinero en efectivo que reciba por la asignación de otras participaciones en la propiedad se considera ingreso ordinario sujeto a descuento por agotamiento. 10 40 easy Parte de una futura producción vendida. 10 40 easy   Si es propietario de una propiedad mineral, pero vende una parte de la producción futura, en la mayoría de los casos, se trata el dinero que recibe del comprador al momento de la venta como préstamo del comprador. 10 40 easy No lo incluya en su ingreso ni declare un agotamiento basado en el mismo. 10 40 easy   Cuando se inicie la producción, incluya en su ingreso todos los pagos, deduzca todos los gastos de producción y deduzca el agotamiento de esa cantidad para obtener su ingreso sujeto a impuestos proveniente de la propiedad. 10 40 easy Beneficios por Desempleo El tratamiento tributario de los beneficios por desempleo recibidos depende del tipo de programa que pague dichos beneficios. 10 40 easy Compensación por desempleo. 10 40 easy    Tiene que incluir en sus ingresos toda compensación por desempleo que haya recibido. 10 40 easy Debe recibir un Formulario 1099-G. 10 40 easy En el recuadro 1 de dicho formulario, debe aparecer la cantidad total de compensación por desempleo que se le pagó. 10 40 easy En la mayoría de los casos, la compensación por desempleo se anota en la línea 19 del Formulario 1040, la línea 13 del Formulario 1040A o la línea 3 del Formulario 1040EZ. 10 40 easy Tipos de compensación por desempleo. 10 40 easy   La compensación por desempleo generalmente incluye todas las cantidades recibidas según una ley de compensación por desempleo de los Estados Unidos o de un estado. 10 40 easy Ésta incluye los siguientes beneficios: Beneficios pagados por un estado o el Distrito de Columbia provenientes del Fondo Fiduciario Federal para el Desempleo. 10 40 easy Beneficios del seguro estatal por desempleo. 10 40 easy Beneficios de compensación por desempleo para empleados ferroviarios. 10 40 easy Pagos por incapacidad de un programa gubernamental en sustitución de la compensación por desempleo. 10 40 easy (Las cantidades recibidas como compensación del seguro obrero por lesiones o enfermedad no se consideran compensación por desempleo. 10 40 easy Consulte el capítulo 5 para obtener más información). 10 40 easy Asignaciones por reajuste comercial según la Trade Act of 1974 (Ley de Comercio de 1974). 10 40 easy Ayuda para el desempleo según la Robert T. 10 40 easy Stafford Disaster Relief and Emergency Assistance Act (Ley Robert T. 10 40 easy Stafford de Alivio en Caso de Desastres y Ayuda en Emergencias). 10 40 easy Ayuda para el desempleo según el Airline Deregulation Act of 1974 Program (Programa de la Ley de Desregulación de las Aerolíneas de 1974). 10 40 easy Programa gubernamental. 10 40 easy   Si aporta a un programa gubernamental de compensación por desempleo y sus aportes no se pueden deducir, las cantidades que reciba bajo el programa no se incluyen como compensación por desempleo hasta que recupere esos aportes. 10 40 easy Si dedujo todos los aportes hechos al programa, la totalidad de la cantidad recibida bajo el programa se incluye en los ingresos. 10 40 easy Reintegro de compensación por desempleo. 10 40 easy   Si en el año 2013 reintegró la compensación por desempleo que recibió en el año 2013, reste la cantidad que reintegró de la cantidad total que recibió y anote la diferencia en la línea 19 del Formulario 1040, la línea 13 del Formulario 1040A o la línea 3 del Formulario 1040EZ. 10 40 easy En la línea de puntos junto a su anotación, escriba “Repaid” (Reintegrado) y la cantidad que reintegró. 10 40 easy Si reintegró en el año 2013 la compensación por desempleo que incluyó en ingreso en un año anterior, puede deducir la cantidad reintegrada en la línea 23 del Anexo A (Formulario 1040) si detalla deducciones. 10 40 easy Si la cantidad es mayor que $3,000, consulte Reintegros , anteriormente. 10 40 easy Retención de impuestos. 10 40 easy   Puede optar por que le retengan el impuesto federal sobre el ingreso de su compensación por desempleo. 10 40 easy Para optar por esta opción, complete el Formulario W-4V, Voluntary Withholding Request (Solicitud de retención voluntaria), y entréguelo a la oficina pagadora. 10 40 easy Se le retendrá un impuesto del 10% del pago. 10 40 easy    Si opta por que no le retengan impuesto de su compensación por desempleo, es posible que sea responsable de pagar impuesto estimado. 10 40 easy Si no paga suficientes impuestos mediante la retención o pagos de impuesto estimado, o ambos, puede estar sujeto a una multa. 10 40 easy Para más información sobre el impuesto estimado, consulte el capítulo 4 . 10 40 easy Beneficios suplementarios de desempleo. 10 40 easy   Los beneficios recibidos de un fondo financiado por el empleador (al que los empleados no aportaron) no se consideran compensación por desempleo. 10 40 easy Éstos están sujetos a impuestos como salario y están sujetos a la retención del impuesto sobre el ingreso. 10 40 easy Es posible que estén sujetos a los impuestos del Seguro Social y Medicare. 10 40 easy Para obtener más información, consulte Supplemental Unemployment Benefits (Beneficios suplementarios de desempleo) en la sección 5 de la Publicación 15-A, Employer's Supplemental Tax Guide (Guía tributaria suplementaria para empleadores), en inglés. 10 40 easy Declare estos pagos en la línea 7 del Formulario 1040 o del Formulario 1040A, o en la línea 1 del Formulario 1040EZ. 10 40 easy Reintegro de beneficios. 10 40 easy   Tal vez tenga que reintegrar algunos de sus beneficios suplementarios de desempleo para tener derecho a descuentos de reajustes comerciales según la Ley de Comercio de 1974. 10 40 easy Si reintegra dichos beneficios durante el mismo año en el cual los recibe, reste del total de los beneficios la cantidad del reintegro. 10 40 easy Si reintegra los beneficios en un año posterior, tiene que incluir en su ingreso la cantidad total de los beneficios recibidos en ese año. 10 40 easy   Deduzca el reintegro en el año posterior como ajuste al ingreso bruto en el Formulario 1040. 10 40 easy (No puede usar el Formulario 1040A ni el Formulario 1040EZ). 10 40 easy Incluya el reintegro en la línea 36 del Formulario 1040 y anote “ Sub-Pay TRA ” (TRA de Subpago) y la cantidad en la línea de puntos junto a la línea 36. 10 40 easy Si la cantidad que reintegra en un año posterior es más de $3,000, tal vez pueda reclamar un crédito para su impuesto del año posterior, en lugar de deducir la cantidad reintegrada. 10 40 easy Para detalles consulte la sección Reintegros , anteriormente. 10 40 easy Fondo privado de desempleo. 10 40 easy   Los pagos de beneficios por desempleo de un fondo privado (no sindical) al que aporta de manera voluntaria están sujetos a impuestos sólo si las cantidades que recibe son mayores a los pagos totales que realiza al fondo. 10 40 easy Declare la cantidad sujeta a impuestos en la línea 21 del Formulario 1040. 10 40 easy Pagos por un sindicato. 10 40 easy   Los beneficios que recibe como miembro desempleado de un sindicato provenientes de cuotas sindicales regulares se incluyen en su ingreso en la línea 21 del Formulario 1040. 10 40 easy No obstante, si aporta a un fondo sindical especial y sus pagos al fondo no son deducibles, los beneficios por desempleo que usted reciba del fondo se pueden incluir en su ingreso solamente en la medida en que sean mayores que sus aportes. 10 40 easy Salario anual garantizado. 10 40 easy   Los pagos que reciba de su empleador durante períodos de desempleo, conforme a un acuerdo sindical que le garantice el pago completo durante el año, están sujetos a impuestos como salario. 10 40 easy Inclúyalos en la línea 7 del Formulario 1040 o del Formulario 1040A, o en la línea 1 del Formulario 1040EZ. 10 40 easy Empleados estatales. 10 40 easy   El estado puede efectuar pagos similares a la compensación por desempleo del estado a sus empleados que no estén cubiertos por la ley de compensación por desempleo de dicho estado. 10 40 easy Aunque los pagos están sujetos a impuestos en su totalidad, no los declare como compensación por desempleo. 10 40 easy Declare estos pagos en la línea 21 del Formulario 1040. 10 40 easy Beneficios del Bienestar Social y Otros Beneficios de Asistencia Pública No incluya en su ingreso beneficios pagados por el gobierno de un fondo público de bienestar social basados en necesidad, tales como pagos efectuados a una persona ciega conforme a una ley estatal de asistencia pública. 10 40 easy Los pagos de un fondo estatal para víctimas de delitos no se deben incluir en los ingresos de las víctimas si se efectúan por bienestar social. 10 40 easy No deduzca gastos médicos que se reembolsen a través de ese tipo de fondo. 10 40 easy En sus ingresos tiene que incluir todos los pagos de bienestar social que sean por compensación por servicios o que se obtengan de manera fraudulenta. 10 40 easy Pagos de ayuda para el reempleo de personas que se ven afectadas por ajustes comerciales. 10 40 easy   Los pagos de ayuda para el reempleo de personas que se ven afectadas por ajustes comerciales (RTAA, por sus siglas en ingles) que usted recibió de una agencia estatal tienen que incluirse en sus ingresos. 10 40 easy El estado tiene que enviarle el Formulario 1099-G para informarle de qué cantidad debe incluir como ingreso. 10 40 easy Dicha cantidad se debe anotar en la línea 21 del Formulario 1040. 10 40 easy Personas incapacitadas. 10 40 easy   Si tiene una incapacidad, tiene que incluir en su ingreso la compensación recibida a cambio de los servicios que haya prestado, a menos que la compensación se excluya de otro modo. 10 40 easy Sin embargo, no incluya en su ingreso el valor de bienes, servicios y dinero en efectivo que reciba, no por sus servicios, sino por su capacitación y rehabilitación porque tiene una incapacidad. 10 40 easy Las cantidades excluibles incluyen pagos por transporte y cuidado proporcionado por un asistente, como los servicios de un intérprete para sordos, servicios de un lector para ciegos y para ayudar a personas con discapacidad intelectual a hacer su trabajo. 10 40 easy Subvenciones de asistencia en caso de desastre. 10 40 easy    No incluya en su ingreso las subvenciones recibidas después de un desastre conforme a la Robert T. 10 40 easy Stafford Disaster Relief and Emergency Assistance Act (Ley Robert T. 10 40 easy Stafford de Alivio en Caso de Desastres y Ayuda en Emergencias) si los pagos de subvenciones se realizaron para ayudarlo a satisfacer gastos necesarios o necesidades urgentes como gastos médicos, dentales, de vivienda, de bienes muebles, de transporte, cuidado de menores o funerarios. 10 40 easy No deduzca gastos por pérdidas fortuitas ni gastos médicos que sean específicamente reembolsados por estas subvenciones como ayuda por desastres. 10 40 easy Si ha deducido una pérdida por hecho fortuito por la pérdida de su residencia personal y recibe posteriormente una subvención de ayuda por desastres por la pérdida de dicha residencia, es posible que tenga que incluir la totalidad o parte de la subvención en los ingresos sujetos a impuestos. 10 40 easy Vea Recuperación de Fondos , anteriormente. 10 40 easy Los pagos de asistencia por desempleo conforme a la Ley se consideran compensación por desempleo sujeta a impuestos. 10 40 easy Consulte Compensación por desempleo , anteriormente, bajo Beneficios por Desempleo . 10 40 easy Pagos de asistencia en caso de desastres. 10 40 easy   Puede excluir de su ingreso toda cantidad que reciba en forma de pago calificado de asistencia en caso de desastres. 10 40 easy Un pago calificado de asistencia en caso de desastres es una cantidad que recibe: Para reembolsar o pagar gastos personales, familiares, de vivienda o funerarios razonables y necesarios ocasionados por un desastre calificado; Para reembolsar o pagar gastos razonables y necesarios en los que haya incurrido por la reparación o rehabilitación de su vivienda o la reparación o reemplazo de su contenido, siempre que esto se deba a un desastre calificado; De una persona encargada del suministro o venta de transporte como transportista habitual, debido a la muerte o lesiones corporales ocurridas como resultado de un desastre calificado o De un gobierno, agencia u organismo federal, estatal o local con respecto a un desastre calificado con el propósito de promover el bienestar social general. 10 40 easy Sólo puede excluir esta cantidad siempre que los gastos que ésta cubre no los pague un seguro u otro medio. 10 40 easy La exclusión no es aplicable si fue participante o conspirador en una acción terrorista o representante de un participante o conspirador. 10 40 easy   Un desastre calificado es: Un desastre originado por una acción terrorista o militar; Una zona de desastre declarada como tal por el gobierno federal o Un desastre originado por un accidente que involucra a un transportista común, u originado por otro hecho, que el Secretario del Tesoro o su delegado declara como catástrofe. 10 40 easy   Para las cantidades pagadas bajo el punto (4), un desastre que reúne los requisitos si una autoridad federal, estatal o local determina que dicho desastre justifica la asistencia por parte de un gobierno, agencia u organismo federal, estatal o local. 10 40 easy Pagos para la mitigación de desastres. 10 40 easy   También puede excluir de su ingreso todo monto que reciba por concepto de pago calificado de mitigación de desastres. 10 40 easy Los pagos calificados para la mitigación de desastres también se pagan en su mayoría durante el período inmediatamente después de los daños a la propiedad debidos a un desastre natural. 10 40 easy Sin embargo, los pagos de mitigación de desastres se utilizan para mitigar (reducir la seriedad de) daños potenciales de futuros desastres naturales. 10 40 easy Le son pagados a través de gobiernos estatales y locales conforme a las disposiciones de la Robert T. 10 40 easy Stafford Disaster Relief and Emergency Assistance Act (Ley Robert T. 10 40 easy Stafford de Alivio en Caso de Desastres y Ayuda en Emergencias) o la National Flood Insurance Act (Ley Nacional de Seguro contra Inundaciones). 10 40 easy   Usted no puede aumentar la base original ni la base ajustada de su propiedad debido a mejoras hechas con pagos para la mitigación de desastres no sujetos a impuestos. 10 40 easy Programa de modificación de préstamos hipotecarios (HAMP). 10 40 easy   Si recibe pagos de Pay-for-Performance Success Payments (Pago de incentivo a condición de que el prestatario efectúe puntualmente los pagos mensuales de una hipoteca) conforme al Home Affordable Modification Program (Programa de modificación asequible de hipotecas residenciales o HAMP, por sus siglas en inglés), dichos pagos no están sujetos a impuestos. 10 40 easy Pagos de asistencia hipotecaria conforme a la sección 235 de la Ley Nacional de Vivienda. 10 40 easy   Los pagos realizados conforme a la sección 235 de la National Housing Act (Ley Nacional de Vivienda) para asistencia hipotecaria no se incluyen en los ingresos del propietario. 10 40 easy Los intereses pagados por el propietario bajo el programa de asistencia hipotecaria no se pueden deducir. 10 40 easy Medicare. 10 40 easy   Los beneficios del seguro Medicare recibidos conforme al Título XVIII de la Ley del Seguro Social no se incluyen en el ingreso bruto de los individuos por los cuales se pagan. 10 40 easy Esto incluye beneficios básicos (parte A (Beneficios del Seguro Hospitalario para Ancianos)) y suplementarios (parte B (Beneficios Suplementarios del Seguro Médico para Ancianos)). 10 40 easy Beneficios del seguro por vejez, sobrevivientes e incapacidad (OASDI). 10 40 easy   Por lo general, los pagos del seguro por vejez, sobrevivientes e incapacidad (OASDI, por sus siglas en inglés), conforme a la sección 202 del Título II de la Ley del Seguro Social no se incluyen en el ingreso bruto de los individuos que reciben el pago. 10 40 easy Esto corresponde a los beneficios de seguros por vejez y beneficios de seguros para cónyuges, hijos, viudos, madres y padres, además del pago en suma global por fallecimiento. 10 40 easy Programa de Nutrición para Ancianos. 10 40 easy    Los beneficios de alimentos que usted recibe bajo el Programa de Nutrición para Ancianos no están sujetos a impuestos. 10 40 easy Si prepara y sirve comidas gratuitas para el programa, incluya en sus ingresos como salario el pago en efectivo que recibe, aun si también reúne los requisitos para recibir beneficios para alimentos. 10 40 easy Pagos para la reducción del costo de energía en invierno. 10 40 easy   Los pagos efectuados por un estado a personas calificadas para reducir el costo del uso de energía en invierno no están sujetos a impuestos. 10 40 easy Otros Ingresos A continuación aparecen otros temas breves. 10 40 easy Estos temas, sobre otros ingresos, están referidos en publicaciones que provee